佳电股份不算什么伟大公司，这是事实。但它是今年高度景气以及叠加央企改革驱动主题，具备军工核电产品的一家公司，是一家管理改善，具有细分行业龙头地位和行业反转的小市值公司，这也是事实。企业价值等于市值加负债，对比卧龙电驱，佳电股份在产品毛利，技术含量和资产负债表要优秀很多，但估值差距倒是很大。我只是觉得佳电股份在披露和市场行为有些不舒服和做作的地方，这才讨论一番。当然比佳电股份基本面优秀的肯定有，这不是这里讨论的话题。

我是看不惯操纵的东西太多，才说几句。股东减持？大股东减持那一个点是减持？2季度业绩，你看看同行业卧龙电驱的南阳电驱。防爆电机基本就是双寡头格局，佳电技术毛利比南阳还高。你看看佳电股份下游石油石化的资本开支赠长，有点类似的杰瑞股份。你看看历年一季度和二季度的经营业绩比，一季度由于春节和气候原因，往往利润只有全年的20%不到。你信它的二季度零增长？除了这些负面因素，后面估计就是华润风电的业绩冲回了吧？后面估计就是计提的投资者赔偿冲回吧？后面估计就是股权激励和资本运作吧？后面估计就是业绩不能不体现吧？毛利40不到的高毛利产品双寡头行业格局估值不到10倍？后面估计是核电要重启？我写这些是给有缘人看的，只是看不惯操纵。

股价说不准，也难保不会跌，过程是资金和筹码结构说了算。但是结果和逻辑是要讲清楚的。除非一点，佳电股份股份继续造假。

油气开发支出景气度高

讲真的 如果按照基本面 股价就不会现在这个价 2季度业绩 0增长 股东减持 加上私有化失败 短期全是利空 股价应该会继续承压 老实说我长线一直看好 但是不能盲目乐观