关于这个问题,段永平先生有一句话回答很犀利,让我印象很深刻:
网友:请教一下段哥,于小资金的投资者而言,对生意模式的挑选是不是可 以不那么严苛?
段永平:你的想法其实也是维持小资金的比较有效的办法。(2017-08-27)
大部分普通人进入股市,都是以小资金量起步的。当然也有少部分大户,一开始就携带重金入场,这里面又分两类人,一类是在试水之前一直在向投资高手学习,在持续观察和跟踪某几只好公司股票,逮到机会时狠狠下重手;另一类就是抱着暴富的投机目标。
对大部分普通人来说,一开始投资就投入大规模本金,很可能驾驭不了,亏损严重,从股市仓皇而逃。
股市新手亏钱很常见,一开始小规模资金练手反而更合适,哪怕亏了也不至于伤筋动骨,虽然也会心疼。这样可以慢慢纠正自己的投资理念和投资方法。
当我们资金量小的时候,无论投资理念是长期价值投资还是趋势投机派,绝对损失或者收益都不会大,任何结果都是自己可以承受的。
但如果等我们有了一大笔钱再来开始投资,因为缺乏投资实践和投资知识的积累,损失可能是无法承受的。
而且在投资本金多的时候,人容易膨胀,犯晕,会加大错判的概率。段永平也曾说过:钱多的时候,其实更容易犯错。
所以,对于普通投资者,最好的起点是【资金量小】,而非【资金量大】。
我不认同资金量小的时候,可以随便买。除非你真的只是想随便玩一把而已。
如果是奔着通过股市来积累财富,为长期大规模投资做准备,那么就要等闲看待,视它为练手和积累经验的机会,对每笔交易做好记录和复盘。
……
资金量小,是否可以在股市里随意投机,每天追涨杀跌,跟在游资后面给热点股票打板,幻想通过这种方式一两年内做大投资本金?
当然存在极少数这样的暴富神话。但并不适合大部分普通人。原因很简单,人都有惯性思维依赖,也许前几次盈了点甜头,就会想着追加更多本金进去。
因为能不能赢是概率事件,是运气,也许到最后一把时,不但把之前的盈利都亏进去了,还套牢了更大规模的本金,因此亏损斩仓出局换心安。
好在现在的投资者心态成熟了很多,更多人买股票的想法是觉得它跌幅很深,很便宜,想蹲一个低位反弹,做短期大波段低吸高抛。
在我看来,这也算是一种投机,只是没有上面那么危险。因为这类投资者往往也没有多大耐心,买入后如果继续下跌30%-50%,很可能会受不了而割肉;又或者买入后两三年时间横盘不涨,因此失去了耐心,等不到它涨起来。
因此长期结果也不会太理想,甚至有很多人因此亏损出局。即使在股市一片欣欣向荣时,也只能喝到一点汤,吃不到一大块鱼肉。
坚持买入好公司并长期持有,对普通人而言是一条最简单的“躺赢”致富密码,当然也是最不容易坚持的。这也是为什么长期价值投资者属于少数人。
好公司就是涨了高兴,跌了也高兴,因为可以通过分红或新增子弹买入更多的股数,股权份额不断增长,每年的分红就会不断增多,进而又可以买入更多股权,所谓分红是熊市的保护伞和收益放大器。
资金量小,容易有投机心理,喜欢找那种短期暴涨几倍的股票,喜欢股市里的暴富神话,但一年涨三倍容易,三年涨一倍难,除非暴涨之后卖掉,转而买苹果、茅台这种好公司。
自己有这么好的运气能遇到暴涨股票并恰好卖在股价高点吗?逼真的现实是绝大部分人没这个运气或者能力。所以股市永远是少数人在赚钱,绝大部分投机者在亏钱。
既然这样,那一开始就抱着买股权的思维去买股票,让自己的账户慢慢变富更稳当,从这个意义上来说,资金量小也应该坚持买入好股票,而应减少投机心里。
每当发了工资,将其中一部分转入股票本金积累账户,再分一部分给生活急用金,剩余部分用于日常生活开支。
一定要有不断积累投资本金的认识和行动,这样普通人才有可能实现期待的财富资产。否则就是巧妇难为,无米之炊。
我本人是一个坚定的长期投资者,在刚入市两三年就想透了这一点,认为自己没有这种“通天”运气,因此踏踏实实向长期价值投资高手学习,投资实践上尽力做到知行合一。
总结一下——
1、对普通人而言,最好的起点是「资金量小」,而非「资金量大」;
2、一定要有持续积累本金的认识和行动,经过时间的发酵,普通人才能实现内心期待的【财务自由】;
3、即使资金量小,也不建议「投机」,除非你真的相信自己运气超级好;
4、正确的投资理念不只有一种,但是价值投资对普通人而言是最容易实现财富目标,但也是最难坚持的。
今天是2024年第一天,祝诸位读者新年快乐,有钱又有人爱,感恩你们的抬爱,我们继续一起相伴~
可以借着新年的伊始,去开启一些对自己有意义的事情,比如每日运动、写作、阅读经典投资书籍等。
图来自槽边往事