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回复@zhulinhao1: 问题主要在老板并没有想把公司做多大吧。公司净现金,每年现金流好,派息多,躺着享受多舒服。瞎折腾反而容易出事。而且面条这个赛道,做到味千这么大已经很厉害了。所以资本市场看着就是这么鸡肋,业绩每增长,但是有净现金,估值奇低,派息还多。老板人还算好,一直有派息,不过年纪大了,二代接班,观察出来并没有激进想做大,或者找第二增长曲线,资本市场能难曲炒,只能当价值股。//@zhulinhao1:回复@管我财:记得财主之前关注过$海底捞(06862)$ $大家乐集团(00341)$ 餐饮公司,不知财主是否观察过$味千(中国)(00538)$ ?无负债,股价低于净现金价值,但总感觉增长乏力还有财主觉得很可怕的“营收下降”的风险,财主会捡这种可能烫手的烟蒂吗?
引用:
2023-11-29 22:25
今年恒生指數跌了三千點,選股卻越來越難了,企業發展和盈利增長的可預見性真的很差,想多找幾隻孤寂相對偏低,未來兩三年可以穩步低增長的股票,真的非常困難……[捂脸][捂脸][捂脸]

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2023-12-12 14:53

老板是有过千店的梦想的,但是疫情把这个梦击碎了,当然我觉得击碎了更好,40块一碗的面条在中国可能还不适合开一千家店。
我买味千也是因为感到估值是低到搞笑的(在主营业务挣钱无负债的情况下比净现金价值还低),后面不扩店的话可以通过提高客单价来增加营收,但是因为其实其本身客单价就比已经被认为比较贵了的陈香贵、张拉拉要贵了,所以不太看好。
我对味千另一个比较放心的点是,其实味千在过去几年完成了大多数店面的重新装修,重新装修的资本开支已经付过了,至少未来三到五年应该不需要再进行大的资本开支了。

01-25 12:40

可能啊。不进则退