诺太子

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卖中药的营销套路越来越像白酒奢侈品： 讲历史，傍名人，不可复制、产量有限、走高端、抗贬值、穿越周期！

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联想到秦英林总所说，猪周期第二阶段将持续10年到15年，则这个阶段如果不能还完债，进入第三阶段的微利周期之后，日子也就没有什么奔头了！
只是从下图来看，现阶段利润已经是大幅下跌，能否撑过10年活到微利阶段已经是迫在眉睫的问题。
$牧原股份(SZ002714)$ 查看图片

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“养殖业属于农业，农业成本低的不是发展中国家而是发达国家，人力成本再养殖业可以忽略不计，农业属于资本密集型行业，需要长期高投入才能持续维持很低的成本”——
Mark一下思考：
今后国内人力成本不断上升是明牌，“公司+农户”模式的猪企要么面临人工成本的上升，要么就是顶着周期的...

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$牧原股份(SZ002714)$
【谁能养好猪？2018-2023猪企养猪实力大PK！让数据来说话-哔哩哔哩】 网页链接
在b站上看了一个总结的短片，比较了牧原和其他猪企的各项数据，包括头均负债。
按照牧原历史成绩（盈利400元/头），牧原仅需4年就能赚回来。
其他的猪企比牧原平...

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如果牧原猪舍建设的标准成为行业标准……

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去年首度全行业亏损-76元/头。
经过测算，去年上市猪企平均亏损-250/头左右（除牧原），规模场也是-76元/头的水平。要说谁有能力扩张，上市猪企还真不是最强。
再者，温氏新希望等也表示优先还债而不是扩张。
所以这新增的几十万能繁，到底怎么来的，真不好说。$新希望(SZ000876)$ $温...

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回复@一起养猪-: 香港的猪肉，能从更便宜的欧美采购吗？
感觉香港市场是比国内市场变化更小、局面更明牌、竞争更激烈的市场，企业腾挪之地更小，不应获得更高的估值。$东瑞股份(SZ001201)$//@一起养猪-:回复@我不帅你报警:$东瑞股份(SZ001201)$ $新希望(SZ000876)$ $温氏股份(SZ300498)$
...

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回复@我就看看不睡话: $万科A(SZ000002)$ 高喊“活下去”，如此前瞻性震惊业界，为其优秀又贴上一个标签。
但当前仍陷于困境，究竟是什么原因？
“当潮水退去，才知道谁在裸泳”！如果用巴菲特这句话考量万科，万科做错了什么？//@我就看看不睡话:回复@道正为用:不是抬杠哈，单纯是讨论。<...

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这么高的利润率，能维持这么多年，还能抵御住竞争对手的进攻，真是难以置信，值得仔细研究。 $分众传媒(SZ002027)$

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能源的本质是成本——说得真好！这比隆基的说法犀利得多！
感觉隆基已经忘记初衷。

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回复@一起养猪-: 这种盈利能力，三年就可以还完债务，隔壁连牧原的灰尘都追不上，只能哭晕在厕所！//@一起养猪-:回复@雄哥威武1987:从现在331万能繁看，MSY达到去年较好水平25，则明年出栏全部按肥猪算不会低于8200万头。按现在饲料成本到那时牧原完全成本能到12元。接下来几年就是牧原成为现金奶...

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回复@雄哥威武1987: 2023年出栏2626万头，头均66算得17亿+，看来确实包含了鸡的费用。 新猪派是专业的咨询机构，犯这种低级错误不应该。 感谢指教//@雄哥威武1987:回复@诺太子:温氏34亿的动保费用应该是包括鸡的，猪应该没有那么多。

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$牧原股份(SZ002714)$
新猪派的一篇文章，网页链接
烦请走过路过的大神解读一下：
牧原的头均动保费用比温氏高，且牧原的出栏是温氏的2倍以上，为什么全年费用牧原仅比温氏多60%？

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$牧原股份(SZ002714)$
网页链接
““……从最近5轮猪周期走势图来看，猪周期一般4年左右，价格上行、下行差不多各2年，但近两年已经出现缩短的趋势。根据这一规律，结合目前能繁母猪数量和生产效率来看，明年上半年可能是这轮周期的价格最低点。...

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……外购仔猪养殖利润为243.02元/头……自繁自养利润达328.42元/头……，意味着仔猪成本差距才不足100元，这个差距似乎小了一点

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回复@一万个达不溜: 越屯越升值，越升值就越不舍得喝，金融属性的反身性。$贵州茅台(SH600519)$//@一万个达不溜:回复@飞猫大:茅台第一不是基本必需消费品，第二，茅台可以囤N年，我认识的一个人都快退休了，他结婚时买了3瓶茅台到现在竟然还有2瓶没喝，真特么恐怖！

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市场开始乐观之后，往往就忘了秦英林所说的“猪周期将进入微利时代”观点。虽然我们不能预测企业怎么样，但可以模糊地知道行业将会怎么样。
尽管两年来能繁降幅已经很可观，但一想到能繁数量仍然在保有数量上限的102%位置，我就乐观不起来。
道路是曲折的，方向是一定的。$牧原股份(SZ0027...

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回复@大小柯: 有些地方不理解，还想请教：
相比养猪老资格的温氏，两者都是公司+农户模式为主，为什么新希望比温氏的成本要高？
温氏大本营在广东，代养费标准应该还更高一些。
新希望本身做饲料，相当于养猪业的上游，协同优势理应更强；四川的农业基础也更好，粮食成本应更低；虽然...

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