$金石亚药(SZ300434)$ $亨迪药业(SZ301211)$ 。新华制药。

景气股投资与题材炒作相得益彰。

供求关系变化就是景气 ，也是题材炒作爆发点。
短期来看，比如11月10日，优化二十条措施，12月7号新十条以及防治方案指南，带来的退烧药特效药中药供需关系改变，短期内卖断货，恐慌情绪下的屯药，都带来细分产品的需求改变。政策变化影响供需失衡的典型社会现象。
长远来看，退烧药是供需平衡或者产能过剩的，需要经过时间来平衡。

炒作题材本质就是炒作政策或者突发事件带来的供求关系变化，其实也是短周期里的景气股投资。
手套（英科医疗），抗原（九安），特效药阿兹夫定，帕落韦德，莫皮罗维（新华，双鹤，众生……）、退烧药（新华，金石，亨迪）。这些都是短周期下的景气股。

甚至放开后的旅游消费白酒复苏，也是预期改变下的短期景气投资机会。

并非投资赛道股、科技股就高大上。
稳楼市炒地产就低俗嘛，这一波照样有人炒地产把钱挣了，炒新能源旧高大上嘛？厮守新能源的在这一波放开复苏预期中只能吃灰。
跟随资金流动，跟随政策变化，跟随社会需求变化，一年四季都有景气投资机会，刻舟求剑，僵化教条，只能喝西北风。



炒题材并非一无是处，也是讲求逻辑变化的。