苹果的强体现在，以iPhone为核心，面向用户提供了最好的软件体验，形式上靠硬件挣了很多钱，靠软件挣了很多钱。
1.硬件毛利率30%+
2.大多数人认为理想是体验最好的智能车
3.理想自建车机/云端底层系统，自研座舱/自动驾驶/训练芯片
4.包括电池在内所有高价值零部件均由理想自己设计
这四点如果能实现，理想可以形式上靠硬件挣很多钱，不一定可以靠软件挣很多钱。届时，理想软硬结合体验已经不亚于iPhone了，且营收大概率会超过iPhone。
以上四点任一一点做不到，则理想经营水平差于苹果，目前没有一点做到。
特斯拉基本做到了后两点，曾经做到过前两点，这也是特斯拉目前领先理想的地方。
无争议达到和苹果同一水平，除了以上四点外，还需要实现：
5.实现好用放心用的L4
6.净利率20%+，销量稳定后自由现金流比例25%+
由于汽车行业规模比手机大得多，如果这两点如果能实现的话，净利润将明显超过苹果。
不管到时候软件部分能否直接创造利润与现金流，实现第六点就基本达成苹果的盈利能力。
L4实现后，如果理想所有车标配，不另外收费，财报上这个钱会显示在汽车这个硬件上，但内核增量部分实际是挣的软件2.0的钱。
无争议超过苹果需要实现：
7.实现好用放心用的L5
8.好用放心用的可以大规模替代体力劳动者的人型机器人
苹果这12年营收大致三个阶段，2012-2014营收1500-1800亿美元，2015-2020营收2100-2700亿美元，2021-2023营收3600-3900亿美元。
12年间营收增长了2267亿美元，总增量85.6%来自iPhone（53.7%）和软件(31.9%),另有12.8%来自其他产品，这三者合计98.5%。
也就是说，苹果这十二年核心是靠iPhone和软件收入推动的营收增长。
2012年软件只占苹果收入的8.24%，2023年达到了22.23%。
除开2012年，2013-20年，苹果整体毛利在37-38%左右，最近两年来到了43-44%的水平。
19年20年是硬件毛利率最低点，31-32%，23年是高点36.5%。
理想做到开篇四点，30%是底线目标。低毛利经营比高毛利更容易，理想目前在销量毛利中做出了选择，更偏好毛利。
苹果软件毛利从17年的55%，自21年开始，站稳70%左右。
根据雪球好生意瞌睡虫指出，苹果软件收入分为四部分，授权收入（绝对大头是谷歌授权，毛利率95%左右），app store抽成（也就是俗称的苹果税 毛利率75%左右），广告（毛利75%左右），订阅服务（音乐，TV等，毛利率45%左右）。分别占比20%，37%，7%，34%。
有人测算过，苹果现在软件对净利润的贡献可能能达到一半。
如果自动驾驶软件不收费，基于目前比较容易想到的科目，理想难以有其他类别软件收入对净利润贡献程度能达到苹果这个程度。
但还是需要强调，自动驾驶软件如果不收费，内核还是创造了大量用户价值，本质是靠软件在赚钱。
mac23年较13年仅增长61亿美元，iPad更是直接负增长。
iPhone 12年间，营收增加了1218亿美元。
2012年iPhone营收786亿美元（大约5688亿人民币），理想大约2026-27年可以达到这个营收量级（对应210万左右销量）。
李想24/2/25微博表示2030年，吃到中国20万以上35%份额可以上万亿营收，再加一些海外市场可以超iPhone峰值营业额。
iPhone峰值营收为2022年的2054亿美元（大约1.48万亿人民币），大约对应500万左右销量（均价30万）。
iPhone营收也是三个阶段，2012-2014,700-1000亿美元量级，2015-2020年，1300-1600亿美元量级，其中峰值在2018年，19年20年连续两年下滑，2020年只有1377亿美元营收。21-23年连续三年维持2000亿美元量级，且23年较22年有所下滑。
iPhone营收下滑，与华为19年强势是吻合的。
2012-2023这十二年来，iPhone一直都占苹果一半以上的总收入，2015年是峰值，占总收入66.34%，占硬件总收入72%。
理想研发费率预期将长期超过苹果，25年研发费用将达到苹果12年水平，当时苹果一年营收1565亿美元（大约1.1万亿人民币）。
这块倒不是理想有多强，主要是苹果的研发费率在顶尖科技公司里算很低的，2012年仅有2.16%，2023年来到了7.8%。
至少苹果证明了，低的研发费率可以实现最好的用户体验，自己的封闭系统，自己的芯片，与自己设计几乎所用的高价值零部件。
理想预期未来十年研发费率会长期维持8-10个点以上。
理想24年研发费用给的预期是160亿人民币左右（大约22亿美元）。
综上所述，理想核心要做好两件事
最好体验的可以实现自动驾驶的智能车
替代体力劳动者的人型机器人
做到第一点，理想无疑是顶尖人工智能公司，做到第二点，盈利能力将极大的超越苹果。
不积跬步无以至千里，理想在MEGA初战上的失利，会影响理想未来三年的净利润与自由现金流。
理想能否实现以上两点，核心取决于组织能力，以及能否持续以用户为中心，疯狂创造用户价值，将飞轮运转起来。