$方大炭素(SH600516)$ @Ttuuler: 去地条钢导致废钢价格下跌，钢铁去产能导致螺纹钢价格上涨，所以电炉炼钢才有一吨1000多元的利润，现在是产业链上下游都来瓜分目前的蛋糕，石墨电极的讨价还价能力更强，没有石墨电极还炼什么钢，况且石墨电极还没有库存，占炼钢成本的比例小，所以石墨电极疯狂涨价。钢价继续涨石墨电极就继续涨，如果螺纹钢的价格上涨过快短期内也不会放开钢产能，毕竟供给侧改革不是儿戏，所以钢价会涨到一个比较高的程度。市场接受不了而且产品供不应求，政府就会逐步放开产能管制，允许更多的电炉炼钢上马，到这一步对石墨电极的需求会进一步增加，石墨电极会挤占钢厂的利润。同理，针状焦也是同样挤占石墨电极的利润，不过针状焦占石墨电极成本比重较高，挤占程度可能不如下游的状况，所以说石墨电极的利润弹性更大。
这个时期估计会长达一年甚至以上，如果时间过短就说明供给侧改革失败了。
这几天找个钢铁股做做短线，虽然不少股已经上涨了，不过还是有好股可以选出来。不知道现在炼钢使用焦炭的量还大不？焦炭的未来走势如何？除了山西焦化还有什么好的标的物？