$胜华新材(SH603026)$ 中报业绩成焦点，关注地缘扰动和政策博弈
板块方面择优配置：第一、中报业绩预期提升，关注：1）有需求支持的，如中低门槛消费的包装材料、快递物流、生鲜食品、啤酒等；2）有供给支持的，煤炭、铝；3）有主题支持的，如储能、机器人、游戏、电子元器件、计算机等；第二、地缘扰动，关注：1）相对受益的航天军工、贵金属板块；2）低估值、业绩稳定的电力、水务、燃气等公用事业板块；第三、继续政策博弈，但期待略微降低，关注：1）地产及地产后周期相关，譬如建筑、建材；2）汽车相关的，譬如零部件加工、轮胎替换等；3）电气投资加速，譬如智能电网、电气设备等；4）“中特估”相关的低PB央企。