大卫吾语

讨论

如图，能从如日中天的AI牛头英伟达的做空中赚点小钱而倍感开心！相信这仅仅只是开始！
AI我不敢说现在就一定是顶，但一定是在顶部区域！且明年这个时候再回头看，你也不禁会感叹：当时的人们都疯了吗？
以前从来没有过做空操作，今年感觉美国七巨头太过疯狂，便开始学习做空，以真金白银为...

讨论

再补充一组数据/如附图，从2023至今标普500涨幅的过大半是七巨头贡献的！美股历史上从来没有过如此高的集中度！…… 这种情况不可能持续太久！ 查看图片

讨论

AI科技造福神话 ~ ~ 还能撑多久?
前两天看到一个美国AI科技巨头之间的循环投资图/如下，这与左脚踩右脚上天又有何异？！
基于“对人类最伟大创新”AI的天文数字级别的投资，确保真的不会像25年前那样形成“暗GPU”吗？以前一个公司投资几十亿美元都觉得天大数字了，现在直接变成以千亿美...

讨论

为什么股利很重要？
1）说明公司利润是真实的
2）说明公司利润不是纸上财富
3）公司赚钱不发股利要小心管理层别有心思或者被挥霍掉
4）更要当心不发放股利而大搞股权激励
5）除非公司管理者像巴菲特那样诚实可信且有极强投资能力
6）发放股利是公司与股东建立信任的桥梁！...

讨论

老登的我近两个月市场大涨基本与我无关，于是只好看看书！
今天看到一个非常有意思的研究成果，该研究者是师从诺奖得主丹尼尔.卡尼曼的berkeley教授特伦斯.奥丁的研究成果。
它通过对大量美股实际交易账户交易数据的分析，发现一个惊人的现象：交易者新买入的股票收益没...

讨论

2023-9月份写了一篇《别在黎明前倒下》文章，结果三个月后开启牛市。现在回头看，港股从2024-1月反转，指数从当时的14000点到现在的27000点，已经接近翻倍！
不知道是否有朋友在黎明前倒下？并且，又在港股接近翻倍的、最近如火如荼的牛市中重新杀了进来？

讨论

2025A股优质20家公司，看看一年后能否跑赢大盘？
去年建立的A股优质30组合(30家A股优质公司），期间仅在2024年报发布后，根据年报数据在5月初调仓，调出4个公司，也等比率调进4个公司。今年至今跑赢对标的沪深300指数约 4%，基本达到设立该组合时跑赢大盘3-4%的目标。
现在根据2025半年报...

大跌眼镜 --- 从半年报看北上资金vs本土基金的持股行为差异

8/30半年报发布完毕，这几天对半年报进行了系统性分析，有空时逐渐跟大家做些分享。
今天分享，本土基金vs北上资金的选股/持股上的差异，数据真的把自己都给看懵了！
首先看看对全A股的基本面体检结果，仅对上市财报5年及以上的公司进行评价，数据如下：
优质指数EI是本人的软件系统，...

讨论

另外，也统计了优质30和精选30的盈亏家数及Top5盈亏，参见附图。
优质30有5家亏损，Top5平均亏损11.1%，Top5平均盈利116%。
精选30有7家亏损，Top5平均亏损8.6%，Top5平均盈利109%。
可见，通过特定参数下的基本面选股，也能选出能涨幅不错的公司。同时，我个人主观参与更多的精选30也...

讨论

行为金融学家做过这样一个实验：随机问路人怎么看自己的驾驶技术？约75%的人回答高于平均水平！ ……这是否能说明90%+股民不买大盘指数ETF的原因？

跑赢指数真的不简单---优质30及精选30的周年回顾

组合一年的收益 (2024/9/9~2025/8/30):
优质30：41.81%
精选30：35.32%
去年半年报后，用软件筛选了A股30个优秀公司，按每支3%仓位于2024-9-9建立了雪球组合。雪球组合建立时没有小数点，所以就3%*30=90%，即九成仓位。
1.优质30与精选30的区别：
优质30，是通过软件逐层筛...

讨论

2021年发行了1132支主动型基金，到目前的净值分布数据如下：
1）>1 的327支，占比28.8%
2）0.9～1.0的152支，占比13.4%
3）0.8～0.9的228支，占比20.1%
4）<0.8的416支，占比36.7%
可见，投资五年后的基民，居然71.2%还是亏损的！更有超1/3是亏损超过20%！
所以，买...

讨论

A股牛市神仙图，没有逻辑、更没有数据支撑，纯午觉一梦！供大家乐乐！
@今日话题

讨论

去年年报发布完后，本人对A港全市场近8000家公司年报数据进行统计分析，然后分享了“”我为什么重点布局港股”的文章，那时港股真的便宜得没人性！
现在回头看，港股确实给我带来了丰厚的回报！…… 买得便宜永远是赚钱最重要的因素！
目前港股和A股都出了几个赫赫有名的大妖股，希望参与...

讨论

$寒武纪-U(SH688256)$ 恭喜寒武纪，再来一个多涨停板就追上Intel市值！
上个季度寒武纪营业额1.5亿刀，Intel129亿刀！这就叫四两拨千斤！充分显示了大A股民的智慧！

讨论

反思与感想：
操作和认知，真的是两个世界！难怪知行合一才是王者！
可能从另一个角度说明了投资为什么要一个组织，而非个人单干！把研究--决策--执行分开，最起码执行一定要分开！
因为个人自己无法摆脱处置效应。
处置效应是我个人认为非常广泛适用的社会学效应！从王朝更替、公...

讨论

中期业绩优秀！
竟然有了年中分红
看看接下来这一波能走多远
$中国中车(01766)$

讨论

又到了股神辈出的时代！
从现在开始，我这个做价投的说话要小声一点。每年小两位数收益对他们来说简直就是shit！别人两天搞定！
又能怎样呢？总不能一直要求熊市吧，总得让别人也吃点肉！
牛市，且行且珍惜！
@今日话题

讨论

两点：
1）看了评论点赞的是认同李宁不行的，这我就放心了！
2）不知道市场还给加仓机会不？今天开盘就这样疯涨真的不好！

讨论

～～找到了下一个中海油！～～
自去年6-7月份卖出中海油后，一直在寻找下一个中海油！
两个月前写过卖出中海油后主要买了李宁、石药、中水、远大、亚信，另外那段时间也还重点买了港交所，这些除了李宁和中水基本都翻倍了。
其实自己是抱着娃娃找娃娃！
石药和港交所完全配得上下...