1.q1收益率港币计算大概是14.5%左右。主要依靠拼多多、富途、英美烟草、腾讯等提供收益，在拼多多put上赚了不少，futu/bti期权上有些小亏，另外搞buy option实验，在特斯拉上小亏。
2.最成功的事情是把投资体系进化了。以前就是纯粹的集中式大仓位精选最优秀的企业，这导致能力圈内同时可供持仓的企业特别少，比如现在就拼多多、富途、腾讯、bti，这导致个股仓位特别大。现在转变了思路，拿出一部分仓位也买入一些稍微差点的企业，施洛斯的策略模式，在看看巴菲特，除了几个集中式仓位，其实也有一堆小仓位股票，还有特里斯密斯也差不多这样子（集中式部分稍微分散一些），也就是说这才是比较完整的策略了。这个策略有些好处，一个是降低集中式策略个股仓位，降低了黑天鹅风险，降低了波动，同时也扩大了自身股票池，提供了更多的机会成本比较，有利于跟踪更多的企业，扩大能力圈，同时也能解决一些心态问题，按现在的方式也可以配置一些去年那会市值的ppmt/alibaba等，这样也能分享一些投机收益。这些仓位从0.5%-3%不等，目前大概有17%左右的仓位，其中把小赢科技提升到8%仓位，破圈升级到精选集中大仓位部分。大家推荐的很多股票，这次年报看，有些都是很不错的，比如金嗓子、雾芯科技、小赢科技、趣店、中海油、理论发展等等，昨晚还加大了雾芯科技、趣店的仓位。
3.最大的一个仓位变化，bti现在股息率其实依然很不错，还有7%，考虑到已经赚了2.5年左右的股息和股价收益后，特别是拼多多实在低估，忍不住，bti基本上清仓了，保留了0.5%，当施洛斯策略了。卖出的资金一部分用于施洛斯策略，一部分加仓拼多多了。
4.手里头股票绝大部分都很便宜，很多施洛斯策略股票都是10%+的股东回报，集中式策略的拼多多贼啦便宜，小赢科技很便宜，富途/腾讯都还是稍微有些便宜的，长远看这些都很便宜，上限都很高。至于小赢科技，互金企业，pe2.9，今年利润大概率还有不少增长，实际未来现金流估值的话，可能也就是2.5左右，而回购分红的股东回报很高。特别是趣店，已经回购了接近50%股份，剩余的回购额度，还有2年多点时间，按目前股价还能回购剩余的50%股份，这么搞下去会是什么结果呢？而公司的净资产远大于市值，主要还是现金资产。拭目以待吧。
5.关于拼多多的仓位，目前45%，如果把其他账号，还有家里其他资产算上，那估计最多20%仓位吧，这样算是不大。不过要是出现万一，可能确实也不是个小事。看看这块是不是要跟富途一起，部分仓位通过sell covered call来稍微方法下风险，或者等meta/google，这两距离进入击球区已经很快了。