守正出奇Alpha

回复@肖志刚: 扣除了外延收购的吗？比如药店收购门店、检测收购小企业。只靠内涵营业收入增长的没有这么多//@肖志刚:回复@鹏哥投研:过去十年，每年收入正增长的公司，是264家

$云路股份(SH688190)$ 从3月初到现在横盘交易的是一季报，研读了年报，行业竞争格局好、下游行业景气，需求都是增量。企业成长阶段30PE也不算贵，目前机构关注度低，没几个分析师覆盖，低关注度。不足是流动性不好，无论是买还是卖都不方便。今天大跌加到了自己感觉合适的仓位。年底再看能给多少收

讨论

$中金黄金(SH600489)$ 分红率提高到66%了

讨论

$电投能源(SZ002128)$ 煤炭、火电、新能源发电、电解铝扣非净利润增长12.27%，34%分红率，10股分红从从5块增加到6.8。卖方分析师覆盖这个公司的比较少。
2024年财务预算：2024 年计划利润总额 64.87 亿元。2024 年计划归属于母公司所有者的净利润 49.2 亿。2024 年计划投资 74.94 亿元。其中：...

讨论

转息：中金大宗商品｜供需偏紧，恰逢俄铝“制裁风险”数据
俄罗斯是全球重要的铜、铝、镍生产国，根据Woodmac数据，2023年俄罗斯铜、铝、镍在全球产量中的占比分别为3.8%、5.7%、5.6%。截至3月底的LME统计数据显示，俄罗斯金属占伦敦金属交易所仓库中铜的62%、镍的36%和铝的91%。我们预计此次...

讨论

回复@黄山-云飞扬: 可以去看看最近的研究，这个关税到底由谁买单。美国企业生产的铝产品的价格是多少、产能是多少能不能够满足美国的需求？//@黄山-云飞扬:回复@守正出奇Alpha:铝出口不交关税？

讨论

转自中金大宗商品团队跟踪数据
铝$神火股份(SZ000933)$ $电投能源(SZ002128)$ $中国铝业(SH601600)$ ：出口需求边际修复，供给刚性支撑高利润。根据SMM统计，3月电解铝累计产量为355.5万吨，同比增幅为4.19%。截至3月底，SMM统计国内电解铝建成产能约为4519万吨，国内电解铝运行产能约为4210万...

讨论

$神火股份(SZ000933)$$电投能源(SZ002128)$ $中国铝业(SH601600)$沪铝期货在4.15冲高回落，4.16号就大幅调整了，这几天铝板块大幅调整原因吧。手中没有电解铝出口到美国的具体数据到底是多少，电解铝是类似供给见顶（过剩产能、限制产能）、产能是4500万吨，上游氧化铝是供给过剩的、产业链赚钱的...

讨论

转：关于4.13日美国进一步限制俄罗斯金属的看法几个点 1、该举措会导致俄铝减产吗？不会，这两年俄铝已经逐渐转型，逐渐减少了对欧的销售，转向了中国（不少朋友也在纠结这个事情，认为俄铝采摘了国内供给侧改革的果实，其实这是个伪命题，看国内电解铝行业的暴利就知道不会了），所以全球的总供...

讨论

事件：北京时间4月13日凌晨，美国宣布对俄罗斯铝、铜、镍实施新的交易限制，新规定限制全球交易所和场外衍生品交易中对俄罗斯金属的使用，适用于4月13日或之后生产的俄罗斯铝、铜和镍，该日期之前生产的金属不受限制。 1）2023N俄罗斯产量在全球的比重：铜98/2558=3.8%、铝406/7063=5.7%、镍19/34...

讨论

洛阳钼业在2024年的业绩增量主要来自以下几个方面：
铜产量的增加：洛阳钼业预计2024年铜产量将达到52-57万吨，相比2023年的41.95万吨，增长24%至36%。这一增量主要得益于TFM混合矿项目和KFM项目的陆续投达产，这两个项目是公司铜产能增长的主要驱动力[2][4][9][13】9。
钴产量的增长：公...

讨论

【中金风光公用环保】电力股大涨速评 4月8日A/H电力股大涨1⃣#高频数据趋势向好、煤价已至818元/吨、4月有望继续下行。1Q24动力煤均价908元/吨，同比-20%，4月京唐港动力煤（Q5500）价格由1日的830元/吨降至7日的818元/吨。虽然国内煤炭产量受安检扰动，但煤炭进口高位，非电用煤需求下降，电厂...

讨论

市场为什么难做，变态卷高频数据，研究员太多，金融供给侧改革还没开始，先减少一半研究员再说，不少研究员硕士毕业不到三年就写行业研究报告、策略研究报告，算命的策略分析师从业没几年，没任何实战经验，更没经历过几轮牛熊。纯粹就是他妈的瞎忽悠。这几年尽量没有碰需要卷高频数据的行业，比如...

讨论

谢谢分享。上面的每一个数据都要自己去验证、还要动态跟踪更新、感觉有些数据有误。好多年没有跟踪CU数据了，先学习。大宗商品的炒作水非常深的。行业资本支出、采矿成本等需要重点研究的变量。

讨论

美国降息预期严重受挫，但金价创历史新高，背后的逻辑是逆全球化不仅体现在产业的撕裂，也体现在货币体系的鸿沟，有些流动性永久离开美元体系、流向黄金资产，新的货币体系同样需要黄金做背书$山东黄金(SH600547)$ $黄金ETF(SH518880)$

讨论

老套路，周末国外大行高盛、大摩、桥水吹黄金、CU、铝，早上高开$紫金矿业(SH601899)$ $山东黄金(SH600547)$ $中国铝业(SH601600)$

讨论

$浙能电力(SH600023)$$粤电力A(SZ000539)$ 感觉火电不是一种好的商业模式，社会责任第一，尤其是地方政府的是火电企业是为地方政府的经济和社会稳定做贡献的，不可能对二级市场股东友好，清火电加茅台$贵州茅台(SH600519)$ ，同时增加成长股配置比重

讨论

$粤电力A(SZ000539)$ 火电企业对二级市场股东都是不友好的，除非需要找市场圈钱了才会做业绩，大股东和企业高管不关心股价，四季度大额计提，真实目的是不想或者少分钱给二级市场小股东，火电企业流行的一种流氓玩法。

讨论

#彩票垃圾股组合# 0.5%仓位满足赌博娱乐带来的快乐，小赌怡情$腾景科技(SH688195)$ $美瑞新材(SZ300848)$ $富信科技(SH688662)$ ，进入观察目标裕太微-U(SH688515) 伟创电气(SH688698)候选目标主要是最强概念题材人形机器人、AI，或者所谓的黑科技，当然千万不要相信a股上市的技术突破、国产替代的...

讨论

这几年收获最大的是永远不要碰差等生、拉黑差等生，比如中煤系$中煤能源(SH601898)$ 的$上海能源(SH600508)$ 永远是煤炭中最差的差等生、永远只有惊吓，不要对差等生抱任何侥幸心理，不要在粪坑里游泳，以及运营商中的$中国联通(SH600050)$。对于中煤能源也只是做一个估值修复，它的儿子上海能源经...

守正出奇Alpha

他的全部讨论