团子团子小团子

讨论

$银城生活服务(01922)$ 最低估物业股，派息空间大，大股东不断增持

讨论

回复@董巍Wesley: 你这么说我还得再去研究研究阿里的财报//@董巍Wesley:回复@团子团子小团子:你拿现金流算的话，阿里也得用现金流，阿里的pe只会更低..

讨论

回复@董巍Wesley: 长电实际pe不到13倍//@董巍Wesley:回复@团子团子小团子:阿里是几个互联网公司里分红比最高的了，最近涨完一轮，估值还比水电还要低一些..

讨论

回复@董巍Wesley: 阿里啊//@董巍Wesley:回复@团子团子小团子:比如？

讨论

回复@董巍Wesley: 即使是没有高增长的企业，只要业务形成规模垄断性，pe都会比重资产的公共事业股高很多，很大一部分原因还是业务模式，不需要有维持性开支//@董巍Wesley:回复@团子团子小团子:互联网给高估值的前提是对未来的增长有预期，港交所的核心是确定性+低速增长+高分红，这2个不是一个东西...

讨论

回复@董巍Wesley: 互联网这种做流量生意的大公司市场给高pe高估值并不是泡沫，轻资产，无负债，坏账少，周转快，现金流强劲，绝对的好生意，这种轻资产模式和港交所一模一样，而港交所还是垄断性质，理应比富途这种企业有更高的估值//@董巍Wesley:回复@团子团子小团子:港交所也有市梦率一说

讨论

生意模式不一样，港交所应该对标互联网企业的估值

讨论

龙源更多感觉跟指数走，基本面改变不大，主要还是指数走牛了，移动后面估计会大幅跑输指数

讨论

是否低估确实取决于公司本身，但是性价比取决于横向比较

讨论

异网肯定要给切换对象分钱的

讨论

设备更新周期逐渐拉长，而折旧计算法则未相应改变的企业，自由现金流会逐渐开始一直比净利润大一些

讨论

通服面对运营商的收入看运营商的资本开支就可以了，业绩体现上有较长的滞后性，回款比较慢

讨论

回复@9921九九归一: 利润全都分了，已经非常良心了//@9921九九归一:回复@9921九九归一:正常的思维应该是维持中性现金，多余的钱股东们分了， 下一次需要投项目的时候再配股募资，而不是趴在账上对抗十几年通胀。

讨论

$银城生活服务(01922)$ 1.7买点，底部待考

讨论

回复@欲辨已忘言-: 港股通标的接连暴涨，长电目前看已经变成是性价比最高的了//@欲辨已忘言-:回复@欲辨已忘言-:今天大幅减仓了建行H，要说遗憾，就是买的还是太少了
这几天较多参与长江电力，今年来水正常，六库连调威力初显，1.4+ 的eps和1+的dps探囊取物，相信会在年底前被买到3...

讨论

回复@EthanAtSZ: 感觉他眼里除了海油其他都是goushi,不过感谢他对还有孜孜不倦的研究成果//@EthanAtSZ:回复@会计误工人员:海油挺好 但为啥要贬低外卖呢 还有这种主要是2B的生意不被大多数人所感知 外卖的生意天天都看得到 没觉得有啥高下

讨论

$中海石油化学(03983)$ 去年1.75到1.8买过一些，后来在电信h大跌后的调仓中和新希望服务，青岛港H这些一并清仓了，和建设银行H，中石化冠德差不多，现在看这些基本面平平，但是财务状况好或者现金流回报高的标的，最后都会有不俗的回报。投资的尽头也大体如此。

讨论

资金想长期占庄，现在只是想把自己的成本做下来

讨论

回复@gqioehg1213: 实际pe不到13倍，性价比杠杠的//@gqioehg1213:回复@五间双无下天:投资那些先不算，来水正常550亿左右自由现金流，未来10年120亿财务费用还掉70亿自由现金流大概就620亿，10倍刚好6200亿市值。还是很好的。

讨论

$长江电力(SH600900)$ 港股通已涨疯，这里性价比又慢慢出来了