寻找双击

讨论

口岸利润占比减少了？海南有税收优惠

讨论

回复@雪月霜: 即便你知道24、25年增长，后面两名亏损，总体平均下来，年均利润不支持估值，你也买？等接盘侠？//@雪月霜:回复@基辛格:牧原是周期股，没有稳定分红，所以只看利润增速，增速下滑就是卖出点，不需要过多考虑，牧原无论如何卖出点肯定是25年，因为26年是不可能有更高利润增长，甚至可...

讨论

分析的不错，学习了

讨论

回复@寻找双击: 二季度的陆风可不是0//@寻找双击:回复@羊脂朱斑:三季度陆风交付了低价单，估计包含内蒙1400的单子，三季度陆风交付单价1600左右，没有利润或微亏

讨论

回复@羊脂朱斑: 三季度陆风交付了低价单，估计包含内蒙1400的单子，三季度陆风交付单价1600左右，没有利润或微亏//@羊脂朱斑:回复@1600grand:那真难解释三季度上了大兆瓦机型反而毛利率降低了。

讨论

回复@Tbbn: 看这个图，再对比两个季度的毛利，会出现魔幻的结果：
1.二季度海风中 青州一二11m风机330M，5-8m风机180M，大兆瓦占比66%
2.三季度海风中 青州一二11m风机680M，惠州12m风机336M，5-8m风机450M，大兆瓦占比69%
3.三季度大兆瓦比例上升，毛利还低了？那还搞个球啊//@Tbbn:...

讨论

回复@maopou: 你把电站单独拿出来测算，对得上的，10%不含电站。//@maopou:回复@寻找双击:我理解这个风机销售毛利率还是在把电站放在里面一起加总之后计算出来。

讨论

回复@羊脂朱斑: 不算利润，没卖之前算资产。//@羊脂朱斑:回复@maopou:青洲四自建电站不知道怎么算利润

讨论

回复@maopou: 不是，是风机单独的。关键是第二季度风机毛利还有15%（海风占比20%），第三季度海风占比40%多，风机毛利才10%，陆风大概率亏本了。三季度是不是有特别低价的陆风？//@maopou:回复@寻找双击:我理解这个风机销售毛利率还是在把电站放在里面一起加总之后计算出来。

讨论

$明阳智能(SH601615)$
风机毛利10%，确实大大低于预期了，还是有2g海风的情况下。明阳管理层嘴炮太不负责任，做不到还信誓旦旦，失望。这个毛利，再加上后面的风机价格，这个生意确实没啥盼头了。

讨论

回复@白羊小狮子: 2600-2900是机组，不含塔筒。价格跟年初差不多。//@白羊小狮子:回复@西成老农:我在明阳上亏了差不多40%，我当时收藏了老兄的帖子，按我目前大致测算出来的价格，如果一切顺利，基本上利润最多和去年持平或者微增。关键是明年利润仍然不容乐观。陆上风机价格哪怕不继续跌，想涨很...

讨论

都是框架，国电投自己都拿不到16g的资源。广东7g，国电投也就500M。较真没意义。

讨论

回复@1600grand: 前两年建成的电站有这个价，现在没这个价了//@1600grand:回复@寻找双击:20%*总资产是盈利的话那卖电站也太暴利了。这么算卖1gw陆风能赚十几个亿，现在1gw陆风的风机一共才值十几个亿

讨论

回复@寻找双击: 电站作为产品，20%毛利也不算高，毕竟周转率低。我记得去年金风买一个1g陆风，花了80多亿，海风200亿/g，差不多。//@寻找双击:回复@1600grand:个人判断是三四季度250M电站的总资产＋溢价，跟海风的造价也差不多

讨论

个人判断是三四季度250M电站的总资产＋溢价，跟海风的造价也差不多

讨论

除了大家说的，还要看成本的构成范围，各家有差异