现在有配置价值的是地产，当然不是那种高高在上的一线地产，人口坍缩下真正有价值的地产在于人员流动方向。第一要便宜，第二要人口流入，这个要对产业链迁移和人口流动有清晰的认识，这方面配置难度比较大，一般也就是随着产业链迁移的企业能做的比较好。
2.信用货币对应的实物资产，全球都在货币超发，实物资产对应的价值正在重估，作为配置，核心周期品的股票是不错的，不过这个就属于配置的事情，不超过9位数现金的这方面不用考虑，远不如做先进生产力的股票。核心的资产有铜，磷，钾，石油，煤炭等对应能源，产业，农业的核心资源股。这里面还有些抱团的因素，现在的价格多少都有点不合适，港股和美股一堆更便宜的。
3.黄金和btc，到了明显的情绪区间，内含的信用货币超发预期已经打满，在升就是泡泡阶段或者已经是泡泡阶段，显然目前没有什么配置的必要，除非把btc当成龙头选手做一波情绪龙，btc骗局不骗局的不清楚，但是算法这种东西，不排除被更先进的破解。之前聊过10到12w的位置，是极度高危的位置，看现在的情绪，极有可能到这个位置然后一波收割。
4.WW3，这个21年写俄乌的时候就提过，当时觉得不排除这种可能性，现在感觉又要提升一定的概率，如果俄乌的时候概率是5%，现在就有10%的可能性，不过这次我们是坐在餐桌上的，工业克鲁苏显然会是蛋糕的分配者。时间节点2026到2028，如果这个时间节点不出问题，后面基本上也就打不起来了。核心在于阵营对抗的烈度。
5.先进生产力，目前的短板在于半导体，按着目前对面歇斯底里的程度，显然是有巨大进步让他们感到了沉重的压力。半导体衍生出来的AI，有可能是对面把不太成熟的AI技术拿出来吸引资金回流的一种方式，够先进够噱头而且确实能提高生产力，所以市场才会相信。但是现在最先进的chatgpt估值还不到1000亿USD，这里面显然是有点问题。
结合之前华为说的重点，我给目前AI分三大类：
AI+funny：这个就是对面搞的，声音也是最大的，目前都在概念和小利润阶段，没有见到大利润空间，这种属于偏概念。个人觉得+funny最大的方向是游戏，简称第二世界。这方面我觉得米哈游更有可能，新派的互联网巨头比bat这种只会玩流量收割的好太多了，知道投先进技术和生产力，格局也大。老派的逐步会被淘汰，这个和自身的格局有很大关系。
AI+science：这种在美国在医药领域应用挺多，是技术辅助的一种方式，那边也有这种提升研发效率的土壤，华为也重点盯着这块，属于B端的应用，能提高效率就一定有人付费。
AI+industry：这个是我们这边搞的最猛的，华为的重点方向，提升整体工业领域的效率和生产力，对我们是一杆见影的效果，也是属于B端的应用，能提升生产力，肯定也会有人付费。
6.能源，新老能源都会是长久的主线，能源向来都是基石，不管是回归旧能源还是发展新能源，能源的性价比永远是提升的目标，尤其是AI这种用能大户又要开始起量，配置新老能源都可以，看个人爱好和市场偏向罢了。
7.预判的2026到2028年不出问题，后面WW3的打不起来的核心在于，我们5到7nm的全国产线在这个时间节点搞定，整体工业产业链不存在短板之后，就没谁想着或者有胆子来搞工业克鲁苏。
8.放任工业领域疯狂卷，一个是内外需不振，二是疯狂内卷之后就是疯狂外卷，把外面的工业产能全部卷下去，不形成实质性的外迁产业链，在保护全产业链方面，一切的壁垒和问题都会被打破。还有疯狂内卷能剩下来的企业，多多少少都会有一些绝活，能卷的动的企业，质地都相当不错。
9.btc属于web时代的旧产物，现在互利网属于从web升级到AI的时代，旧时代的产物什么时候结束，以怎样的方式结束，会不会结束，没有谁说的清楚，btc从诞生到现在都没人知道源头，犹如无根之萍。
10.作为产业人士，只相信先进生产力和先进产品，然后是实物资产，在然后是信用货币，最后才是筹码游戏。
11.AI手机，可能作为首先突破的C端方向，funny必须要载体，没有人使用的funny方向没有价值，不得不说，华为又一次站在了时代的风口，之前对面没有压制住华为，这次基本是携无敌之姿冲进了时代的最前列了。
以后做股票，也很简单了，选先进生产力和先进产品的，结合情绪和风口，没有可能不赚钱，就是赚多赚少和自身节奏的问题。之前新能源是先进生产力和先进产品，利润兑现出来非常夸张，股票自然是10倍20倍的赚。
国内外AI唯一的问题是除了硬件基建，还没有大面积出现利润，science和industry属于润物细无声的提升，属于提高整体经济底层优势的方向。funny方向属于可能产生巨大利润断层的方向，所以声音大预期高，但是也是要看到利润才有可能10倍20倍的股价涨幅。
AI互利网之于老互联网，类似新能源车之于油车，属于大行业里面的新王取代旧王，所以机会很多。而整个人类的大飞跃，还要看宇宙大航海时代，这个就更久远了