两个问题-1）贷款不是30年绑定的。如果利率下降，贷款人可以再贷款的。每六个月就可以再贷款，把利率降下来。而且除了30年还有15年，10年，以及各种浮动利率贷款产品。这些产品贷款人都可以申请再贷款。2）金融行业都有久期匹配的能力。asset liability management。这种长期贷款都是转手就打包卖出去了，接盘的有保险公司，养老金等机构投资者。如果发生极端情况，最终接盘人，还有美联储。比如08年，房利美和房地美倒闭。当前时代，美房的最终背书人其实是美国的国家信誉。