薏宸基金

讨论

$国光股份(SZ002749)$
太夸张的数据

讨论

问题是有没有一种可能：贝叶斯过程就是股价波动的过程，因为随着概率越来越接近真相，股价也越来越接近合理价位，从而导致贝叶斯方法只能去解释历史股价波动的逻辑，而对实际投资无效？

讨论

凌总是最好的策略研究员，没有之一

讨论

不是这样的，2020年，绿20亿销售收入中，50%多是给下游的返利，按国光的统计口径，绿收入不到10亿，这10亿中20%左右是调节剂

讨论

这公司不是做调节剂的，是搞销售卖套餐的，和国光的产品不是一类东西，也不是调和剂协会的会员

讨论

一季报收入利润多少是符合你的预期？

讨论

1，机构申购新股必须自有资金 2，锁定一年 高发行价问题立马解决

讨论

回复@大道至简荣令睿: 我们有个产品就是1%管理费，年化超过8%的部分提30%//@大道至简荣令睿:回复@磐石破浪:你建议挺好的。极低管理费+年化5%以上业绩收取30%。只是亏了后，基金公司分担，协会不支持，不合规的

讨论

想当个和尚

讨论

回复@大道至简荣令睿: 按标准dcf模型去算，按20%的增长，10%的贴现率，大概可以给50倍pe//@大道至简荣令睿:回复@薏宸基金:未来5亿，20倍。不太知道是市场怎么给估值

讨论

回复@种地农民老张: 如果是看历史数据，那应该看的是植物生长调节剂板块量的增长速度，而不是总收入或者利润。因为过去几年，一直有各种各样的问题，比如疫情导致的原材料价格暴涨暴跌的问题会导致收入增速不能体现量的增长趋势。另外收购兼并也需要时间整合，包括恒大应收款爆雷，这些问题在2022...

讨论

回复@种地农民老张: 20%的增长肯定不止的，尤其是未来三年，这都是董事长的说法，不是我瞎说的//@种地农民老张:回复@薏宸基金:增长不了这么快，不过现在这个估值不贵！因为它的现金流很好！

讨论

回复@种地农民老张: 毛利率还有提升空间的，会恢复到以前的水平，我去过公司两次，关注国光的基本都是可转债的投资机构，权益类机构关注的还很少，这批可转债投资机构都把国光到农药了，我觉得这是一个非常大的预期差//@种地农民老张:回复@薏宸基金:原料价格应该不会暴涨了，上游扩产这么多年！这...

讨论

国光股份不是普通的农药，不应该按大部分周期型农药股给估值，按照未来每年20%以上的增速，给个30倍PE一点都不贵

讨论

荣哥对他的净利润估计我觉得太过于保守了，4亿很可能2024年就实现了

讨论

回复@种地农民老张: 全套方案基本都是阳光玫瑰葡萄这些高端水果，没有玉米水稻这种的//@种地农民老张:回复@薏宸基金:有的是种完小麦，种玉米的，这你就不知道了

讨论

下跌的原因难道不是因为贵么？

讨论

但这个没有提前预定秋季这种概念，因为本来就是全程的

讨论

ASP增长10倍