水浑散人

中国建筑有没有未来

声明一下，中国建筑$中国建筑(SH601668)$ 目前是本人第一重仓股，所有分析只是自己投资思考的记录备份，可能存在屁股决定脑袋的谬误。股市风险大，入市须谨慎。
一、基本面
1、数据上看，大建2017至2021近5年ROE分别为15.82、15.97、15.60、15.54、15.93，5年平均ROE为15.77，波动不大，...

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$广汽集团(02238)$ 埃安感觉已经战不动了，一手好牌打的稀巴烂，4月销量不仅被吉利和长安甩开，连专注于油车的奇瑞也已发力赶上。现金奶牛凯美瑞和雅阁也是垂垂老矣，剩下就是飞行汽车之类全靠吹了。

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$中国建筑(SH601668)$ 以提灯定损的眼光看待一个人、一家公司，甚至一个国家，每一个都没法看的。好与差其实都是相对的，就想想如果中国建筑都不行，那整个行业岂不得全部倒闭；如果全行业倒闭的只剩下一家，这一家会不会是中国建筑；如果全行业只剩下中国建筑一家，那他岂不是可以为所欲为，成为...

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回复@半仙半韭菜: 把S和Y干极致甚至都可以和比亚迪秦宋掰掰手腕，S做的真可以，要能学学比亚迪把插混也套进去，赚一波绿牌钱，销量一下就上去，广深绿铁皮一块几万，比卖车好赚多了//@半仙半韭菜:回复@水浑散人:单价20万以上的纯电本身就不好卖。在国内市场还是小米手机的“得ds者得天下”法...

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回复@节俭的金融小大炮: 普通话真不知怎么读，不少广东本地人都不知//@节俭的金融小大炮:回复@水浑散人:您不知道怎么读昊铂吗？

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回复@白田中路: 能淘汰的只能是一些小厂，要说中材系被淘汰，那除非是站在“大局”的高度他自己降产能。上一次他是降了，奈何其他几家不讲武德，这一次是万万不可能了，除了基本都还能做到年度盈利外，超低利率资金也是优势，无非就是耗呗。//@白田中路:回复@周总回归:在一个增量市场可以大家一起...

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$广汽集团(02238)$ 最大的败笔埃安低端没站稳就搞了昊泊这个读都不知怎么读的中高端，结果亏死了连吆喝都没赚到，低端也顺势被端了窝。目前的看点是全产业链的相对成本优势，与滴滴加大合作后的网约车市场渗透，以及广丰还能撑多久（低价锂不可持续，锂电池成本上涨的话丰田混动还是有较大竞争力）...

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$中国建材(03323)$ 水泥板块确实干不过海螺，但要说谁干死谁，那还是有点为时过早，好歹天山坑货近几年都是赚钱的。买中材主要还是看重非水泥业务，营收占比已经超过40%，整体都是挺强悍的，水泥就当是送的吧，就是当破烂卖也能值点钱，股息率比海创香太多$海螺创业(00586)$ $海螺水泥(00914)$

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透彻

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预期拉的太满，这下好了，优等变良好（主要还带有一点不靠谱的感觉），一步到位，谁也跑不了，其实也不用跑了，再往下反倒可以考虑进了，毕竟此时股息率已经超6%，23年四季度这么拉胯，24年不大可能更拉胯了吧$江苏银行(SH600919)$

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2022年把万科拉入黑名单，这才过去两年，世事变化太快

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同时持有海螺创业和中国建材，论水泥，海螺肯定强于建材，但受制于运输半径和区域制约，也不是强到可以消灭对方，中建材旗下水泥企业多为区域性龙头，区域优势明显，央企和地方国企共同持股，利益相关千丝万缕，仍具争霸一方之力。但水泥之外，相关新材料和制造，中建材可是妥妥的全国性龙头啊。相...

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在一众高股息股票进一步微调精选

适用新常态

中国自改开之后，近三四十年经济快速发展，取得了举世瞩目的伟大成就。但任何地区经济都不可能永远快速发展的，甚至说不可能永远发展的，近几十年的快速发展，除了我国人民自古以来勤劳智慧的优秀秉性外，还得益于经济全球化、互联网科技爆发带来的生产效率提升、房价上涨、信贷扩张等诸多因素叠加...

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是时候重视钢铁板块了！去年三季度，钢价暴跌，叠加口罩和地产危机，是钢企数年来比较惨烈的一个季度，不少钢企单季度暴亏，如本人所持有的原本效益较好的南方钢企三钢闽光单季度亏损近4亿。今年一季度虽有短暂反弹，但很快在冷清现实和悲观预期下不少商品价格暴跌，钢价和股票板块也泥沙俱下二次...

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本人未持有成都银行 ，但认为成都城投暴雷的概率极低，至少10年内不用考虑。成都自古就是天府之国，富庶程度虽不及江南苏杭，但向来都是国内重要的一极，影响力远非云南贵州等地可比。成都作为成渝经济圈的核心城市，西部中心城市，集四川全省之力打造的省会城市，GDP已经排到国内第七，其经济实力...

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$荣盛发展(SZ002146)$ 满满的求生欲，堪称逃避面退暴跌的教科书式操作，不得不说，论鸡贼，几千个上市公司没几个能比得过这货。听其言，观其行，控股集团每个季度都在减持，关系不清不楚的牛闪也是大手笔甩货，临死还不忘继续忽悠，老耿太不厚道。回想三年多前因为雄安新区概念和一丢莫名其妙的排...

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$华夏幸福(SH600340)$ 不到250亿的净资产，一年光利息就干掉超过130亿，然后有息负债还在增加，其他业务再怎么能赚也顶不住这块失血呀，再说这种已经有严重危机的公司，正常业务也不可能赚到什么钱，上游要现金，下游要折扣，融资利率还要比别人高几个点，2022年320亿的营收即使不算利息支出也是亏...

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$格力电器(SZ000651)$ 几年来营收和净利润起起落落几乎没啥增长，有息负债倒是蹭蹭一个劲猛涨。曾经是最优秀的家电企业，却放着智能家电、家电机器人的大赛道前止步不前，在毫不胜算的手机、新能源高调亏钱瞎折腾。都说今天跌停是年报和分红没达到预期的结果，其实搞不好也有可能是疯狂反噬的开始...

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$中国建筑(SH601668)$ 大国重器，一直都是那么优秀，稳的没啥可说的，在这个古老且常新的行业里综合实力无人能出其右。试问这个市场还有几家公司ROE常年保持15%以上且PB小于1的？如果分红率能继续提高，那简直堪称完美。话说回来，分红率不提高，但继续保持10%以上增长率，那也很不错啊。

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$中国建筑(SH601668)$ 在新冠和地产周期双重打击的极端年份，取得了13.94的ROE，除了地产板块毛利率因客观因素下降外，其他各项经营者指标稳中向好，尤其是营业周期比去年还缩短了两天，未来继续获取15%以上的ROE问题应该不大。优秀！优秀！且不谈当前中特估的概念和市场情绪炒作，在15%ROE的明牌...