蓬江-一隐

蓬江-一隐

明日清风谁与共,高山流水少知音

他的全部讨论

讨论

刚刚看到新牧网关于饲料的市场报道。文中对于一些数据很值得探讨与深入分析。
饲料销量普遍下降20-40%。这个是个别事件还是普遍存在?我思考了一下,认为可信度还是挺高的。
佐证:
1)按照文中内容,10月后饲料旺季不旺,销量开始下滑,到了一季度饲料普遍下降20-40%,这个究竟是局部...

讨论

突破“原罪”,请问原罪是什么?

讨论

白酒是整个消费领域反映消费水平最滞后的一个行业,为什么呢?因为大多数白酒都有或多或少的库存,不论是经销商还是其他渠道商,而且类似茅台这类它具有收藏价值,时间越长,价值大概率越高,因此,一般情况下就存在一定比例的社会库存量。宏观经济不景气情况下,对于厂家而言,它们一般都是像以往...

讨论

回复@一个人抽烟: 分娩率,母猪效率,能繁基数(这些公司都有披露)——月均配种量,理论对应出栏量(留种,淘母,猪仔)。一个时间区间(一个季度,或更长)对应出栏量,大致就知道它的出栏系数,也大致知道死亡情况。//@一个人抽烟:回复@蓬江-一隐:隐大,出栏系数是怎么计算的呢

讨论

$牧原股份(SZ002714)$ 看3月出栏数据,还是有点不那么自在,更多的是反映了大规模密集养殖比想像中困难吧。
3月育肥出栏仍在500万一线,一季度也大致平均500万左右,年化6000万,2022年末,牧原能繁母猪规模就已经重新恢复至280万。即便以目前出栏对应的能繁规模最低280万作为基数,其出栏系数...

讨论

回复@投资太难了吧: 它的产能2年来就基本没有多少增长,存栏规模自然也不会有多少变化,季节性波动100-200万不是正常的?猪要多了,在哪里养?没猪舍了[捂脸]。更何况产能利用率还不到90%呢!
只有有钱了,继续建设猪圈,才能养更多的猪。它可不像那些农户+公司的企业。都是需要自己的猪舍!//...

讨论

今年7月海通账户就8年了,当初10年5倍的理想还差一点就能提前实现,今年至今抚平了去年的亏损,还小赚一点,去年亏也牧原,今年赚也牧原,有所不同的是去年全年做了风控,今年做了加仓。
从至今的结局看是好的,但过程是复杂的,也是多变的。
譬如海天,第一次建仓在2400多亿,最后一次加...

讨论

卷于从是该行业的企业而言是痛苦的,可是于老百姓而言确是幸福的。
30多年前,买一部电视上万元。而这些年京东方,TCL等国内政策扶持下,卷遍全球,日韩宣布投降,干不下去了,你的出货价就是我的成本,我还怎么干?你员工3000-5000/月,我的动则2000-3000美元,该怎么竞争?
30多年年前,...

讨论

最近猪肉股行情挺不错,牧原也逐渐走出低迷,逐渐震荡攀升,至于它短期能涨多少,其实我并不太关心,但相对低位的筹码我已经拿了不少(最近1-2年都在40附近加过不少次仓位)。
当然像去年底它跌到31元,可惜我个股持仓太大比例,已然超过个人风控要求,不允许再买,但很多人还是不明白40元这个...

讨论

前几天发了一个文,谈了老同学的经验,由于不是主要持仓,帖子删了,但他的交易周期能力毋庸置疑,今天一看,TCL果然如他所言…
我心想他这种思维在A股不论过去还是未来都是非常有市场,他连续多年的把握周期能力的确让我折服。
至少他在“术”上已经超越绝大多数人。而我的“道”仍在感悟...

讨论

请有识之士看看海螺水泥目前的性价比如何,地产,基建退朝后,业绩连续3年下滑,估值来到1100多亿,目前3年低谷看分红率仍有4%+,账上现金流充足,负债率低。赛道较差,但竞争格局似乎不错。
问题:
1,管理层是否未来会适当提高分红率?类似神华这类。
2,水泥供给端需求从长远看要比...

讨论

这是最近几天最好的消息,量变正在累积。
一个是工业企业利润见底回升,一个采购经理指数重回扩张区间。
接着可以预期CPI会回升,然后M1,M2剪刀差收窄。
数据看已经,经济开始逐渐走出低迷状态,后续仍要关注持续性。但最坏的时间似乎已经过去了。

讨论

榨菜年报简单看了一下,经营上都在预期之内,年度营收,利润皆录得双减。数据就不罗列了,说说好的及不好的方面。
不好的方面。
从经营数据看,萝卜营收出现大幅下降达18.54%,不过销售基数本来就不大,这块影响不大,其它非主类细分业务营收增长还可以。
核心业务榨菜,营收下降4.56%...

讨论

目前这个市值未来一段时间很可能还会有新高的高点出现,但我想必须要提醒投机者几个风险点:
1,在距离上市接近3年解禁期,5月满3年。神农集团在家族高度股权集中的情况下,原始股东大概率要进入一段时期的连续减持阶段。
2,23年6月的非公开发行预案至今毫无音讯,是政策问题还是“价格问...

讨论

按照目前上市猪企的成本,即便下半年猪价到了18,19元半年时间,绝大多数企业依旧无法改变目前的现金流窘迫境地。很多人说猪周期今年,明年会反转,我认为是会反转的,因为整个行业资金实力最雄厚,融资能力最强的企业到了目前也基本无法扩张产能(除极个别)从前20大能繁母猪规模及负债率现金流情...

讨论

不论是大豆,豆粕,玉米,小麦,还是青头菜,今年都呈现出大宗原材料大幅降价态势,养猪息息相关的豆粕,玉米,小麦同比超过20+%的下降,青头菜去年1100,今年800,超过30%,这最终都会体现在企业成本里。
农业部最近谈养猪成本时谈到,由于玉米豆粕小麦等原粮价格的大幅下降,整个养猪行业对...

讨论

回头看看,有哪些球友看了这篇百亿市值买了神农[捂脸]。投机猪周期仍具有超强的魔力$神农集团(SH605296)$

比惨大会

今晚两个瓜:
一个是恒大财务造假虚增收入5640亿,利润920亿。
另一个是天邦食品向法院申请重整。马上资不抵债…
串联一下:恒大-融创-碧桂园………
正邦-傲农-天邦……………
它们的共同点都是特定时期大力支持的行业,给钱给地给正策。
它们都有高光时刻,意气风华。<...

讨论

继正邦,傲农后,今天天邦也沦陷了。非瘟豪横四兄弟,两邦,新希望,牧原。目前新希望变卖资产续命维持产能,刘永好两会嘶声力竭喊出了“我要钱”。牧原呢?我还好,我仍然有300亿额度,我的现金成本13.5元,经营现金流仍然净流入,我依旧在无人区继续勇往奔跑,曾经的同伴们好像逐渐消失了…
...