梁思禺

梁思禺

梁思禺回复的提问

多谢老师分享[笑]

他的全部讨论

过去5年时间里的两轮猪周期我都是吹号人,都是在猪周期和股价的绝对底部坚定看好,白纸黑字,这谁也改变不了,在当时那种猪企巨亏,谈猪色变,大部分人都不看好的情况下,要旗帜鲜明的亮出自己的观点坚定看好猪周期底部反转,是需要很大勇气和判断力的,这比马后炮要难得多的多,更何况还有这么多...

春秋航空5月初最低估值的时候预期只有10pe出头,吉祥航空更惨,市场觉得大股东要撑不住了,预期10pe都没有了,航空和酒店一样也是典型的成长性周期行业,当时出现了不合理的极端低估值,现在修复了,市场恐惧的时候什么都是问题,涨起来什么都不是问题了

大家一起来聊聊猪周期二次探底还是三次探底的问题,这几张纸上写的是我的观点,今年4月底到6月这几个月的猪价是能否出现三次探底的一个重要分水岭,如果说之前不缺猪,只是产能利用率没有起来,但是最近肉猪,仔猪的大涨,会让大家开足马力的生产,这部分产能正好会出现在明年的一季度,也就是三次...

这个不需要,我只希望在我公司成立以及产品发出来之后,大家能一如既往的支持我就足够了

其实猪周期二次探底还是三次探底这个问题大家有争论很正常,但是不管怎么讨论都应该有理有据,有数据有逻辑支撑,不能张嘴就来。直接结论没意义,推论的过程更重要。
比如有人4月底,5月初的时候就宣称猪周期反转了,这是神仙未卜先知吗?怎么让人信服呢?我自己之前对于猪周期到底是二次探底...

问的挺好,我逐一回答
1:前两天天邦开了一个电话会,基本上就是你说的这种情况,即使猪价涨了一些也不敢上产能,有心无力,类似天邦现金流的肯定都是不敢上的,怕到时候猪价跌了,两面打脸血上加霜
2:如果单纯的补栏仔猪,或者二次育肥其实并不可怕,因为小猪你不养别人也要养,只是换了...

雪大,我一直在,也一直在更新,只是没在雪球,猪周期真的没什么说的了,毕竟减仓之后说的太多也不好,现在就看猪周期二次探底还是三次探底了,我到底想看看是不是一些猪队友分析的二次探底直接反转了

最近花了好多时间研究,我发现很多私募产品都是2019年-2021年做起来的,看似前两年收益率挺高,但是经过这波大幅调整之后,很多产品过去三年年化收益率竟然只有20%几,甚至10%几了,这还必须是买的早的,买的晚的,比如2020年下半年,或者2021年买的可就惨了,很大一部分都是亏损的,过去三年可是...

$正邦科技(SZ002157)$ 我现在不能提正邦,只要一提正邦不好,就有人拿话堵我,说正邦是我老情人,上一轮猪周期不因为正邦我能名利双收吗?云云,有一句话我必须说一下,我做投资从来都是实事求是,好就是好,不好就是不好,上一轮猪周期我看好正邦,这一轮猪周期开始我就明确不看好正邦了,而且有...

卖方也越来越懂周期怎么做了,越来越了解周期的本质了,你看卖方这话说的多好,:“通俗一点讲:在困境阶段买,还能有买反转的接盘;反转时候买,谁来接盘?这就是周期,凡事都要想下一步,轮回也只是时间问题。”当然这句话也有一点小瑕疵,价格反转的时候买,还能指望一部分人来接盘,也就是周期...

$春秋航空(SH601021)$ 钱总还不出来聊两句?景区,旅游,酒店都估值不低了,越是这个时候,越是大跌,大家都不看好航空运输的时候,越应该打打气@锋谈慧语

回复@基本面模式派王国森: 再详细说一下,要定增的那天晚上我就跟王总探讨过,当时我就有点懵,因为我觉得公司不缺钱,没必要发,但是王总和我考虑问题角度不同,我是算小账的,王总算大账,格局比我大,但既然公司要发也只能接受,我当初预计最坏可能要募集20-30亿,发总股本的20%甚至更多,如果...

$天目湖(SH603136)$ 市场疯起来我都害怕,为什么说有点非理性了,现在这个价格,就是疫情彻底恢复后,正常来说公司也就值这个价

小猪集体高潮了,去年12月我坚定看好猪周期的时候,很多人和我说要等拐点,要等能繁下降再买,然后眼睁睁看着最近几个月很多小猪翻倍,估计都悔完了吧,而当时买的人呢?看着大盘大跌,自己手里的公司这么快就进入到了收获的季节,这种反差是多么惬意的事

周期股这种投资机会,放到10年前在a股是很小众的一种投资机会,懂的人和参与的人都很少,很多人避之唯恐不及,但是经过最近5-10年的投资者反复教育,以及层出不穷的周期牛股,越来越为中国市场投资者接受,散户还有众多机构都参与其中,这是我特别欣慰的地方,巴老当然买中石油的时候赚了数倍利润...

谈两个周期行业的问题
1:周期股投资选择股票最重要的标准之一是弹性
这也是在猪周期之始,我就定位在周期加成长的小猪身上的原因,最近这轮猪周期,为什么小猪涨的好?就是因为小猪弹性远大于大猪,周期底部,在企业不倒闭的前提下,弹性是优先考虑的问题,甚至可以说是最重要的问题,大...

从去年12月开始,小猪第一波台阶站上去了,这样的市场环境,不但没赔钱,少的40-50%收益率,高的翻倍以上,有些后知后觉的机构才进场,不过未来还能喝汤

有些类型的投资机会,看似现在行业和公司业绩很差,一些利空因素对行业影响很大,但是却属于时间的朋友,坏的情况持续时间越长,这跟弹簧绷得越紧,行业越差,未来反转之后行业的恢复空间越大
而很多其他机会恰恰相反,现在已经好到极致的行业,未来反转向下只是时间问题。
未来一个确定性...

目前压在养猪规模企业和散养户身上的三座大山
1:猪价:全国外三均价已经正式跌破12,和我去年预测的完全一致。
2:成本:饲料主要原料玉米,豆粕节后价格持续上涨,猪饲料价格节后已经出现了3-4次提价,养猪成本持续上升,目前全国范围内从完全成本看平均养一头猪亏400-500元,从现金成本...

对12家上市猪企从确定性和弹性角度进行分类分析

首先说明一下我的分类原则和方法
1:因为已经上市的涉及到养猪业务的猪企非常多,差不多有20多家,本文涉及的企业都是我关注过的,一些很少关注的或者非主流的就不在这里谈了
2:分类先分大猪企和中小猪企,然后再进行二次分类,二次分类主要从确定性和弹性两个角度考虑,弹性分析是对未来...