老刘该睡觉了

老刘该睡觉了

90后,CPA,08年入市,雪球记录投资逻辑和心得。

他的全部讨论

$新媒股份(SZ300770)$ $哔哩哔哩(BILI)$ 之前看到新闻报道,说优酷手机会员想要投屏电视还要开通酷喵会员,然后我试了一下B站投屏,并不需要开通电视大会员,只要开通手机会员就行,并且投屏还附带弹幕。这么看的话B站电视大会员就没啥竞争力,不知道腾讯视频是不是同样的情况?另外关于OTT投屏这...

看到很多人都在讨论场外期权老鼠仓到底利空大盘赛道股还是小盘妖股。其实这个不重要,就算真有基金需要平仓相关标的,带来的影响也是短期性的。我们需要重点剖析的,是这件事对A股投资生态的长期影响。过去几年,市场形成了追捧机构重仓股的投资生态,导致一致性逐渐趋强,带来的直观感受就是趋势...

汇总一下近期小盘股跑赢大盘股的逻辑:
1、6-7月财新PMI跑赢统计局PMI,说明中小规模企业基本面恢复情况优于大企业;
2、受监管引导的影响,以金融、互联网行业为代表的大型企业正逐步向下游中小企业让利;
3、受大宗商品价格回落影响,产业链利润从上游(资源垄断型大企业)回归至下...

现在看似在炒半导体,实则在炒国产替代。所以当下真正有价值的思考方式是,半导体所激发的国产替代概念接下来会蔓延至其他什么板块。

$芯原股份-U(SH688521)$ 趁着高人气来问一下,为什么芯原只做Ip,但却不做自己的芯片?按理说芯原在定制业务的积累下已经完全打通Fab流程,Ip还是自主可控的,搞芯片的条件完全不输那些Fab厂。考虑到现在有很多Fab厂在进行芯片研发的过程中也开始逐渐使用积累的Ip做授权业务,比如翺捷,那芯原更要...

软件行业有一个国产替代的细分领域,属于底层基础应用,整个行业基本被老美两家企业瓜分,而国内由于下游行业生态问题,难有成熟商业化渠道,因此行业发展举步维艰,比如行业老二今年就由于财务问题直接破产倒闭了。纵观整个A股,也只有一家公司拥有自研技术,但也仅用于内部产品研发。这个概念市...

回复@马马m假装在牛市: 这个问题过于刁钻了。。。大部分软件企业做的都是应用型软件或者管理型软件,它们都是基于某些基础软件架构所搭建的满足特定需求的定制化产品,而很多基础性软件平台却一直被老美卡着脖子。真正要实现1的突破,是要在基础平台上打破老美垄断,比如tob方面中望做的CAX,或者t...

明线是半导体,暗线是计算机软硬件,走的比较强的包括网络安全、信创、国产软件、数字货币等细分板块。这些板块基本都是左侧,今天均出现普涨,很多低位个股走出了旱地拔葱般的长阳,可以明显感受到风渐渐刮过来了。不过对上述板块的市场观点仍有分歧,所以这波风能刮多久仍有很大不确定性。
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$芯原股份-U(SH688521)$ 这家公司有啥牛逼的,为啥市场这么认?

去年两百多个交易日,在满仓状态下,我的实盘净值没有一天跌幅超过3%,主要得益于分散持仓(20多只,最大占比<10%)降低了日内波动,当然最重要的是叠加了稳定的大盘环境。
今年大盘环境迅速恶化,目前已经过去140个交易日中,实盘日跌幅超过4%的就发生了6次,差不多一个月就要来一次。事实...

最近小盘股走强的逻辑不单单是题材炒作的资金面逻辑,背后有也基本面的逻辑。最能直接说明这点的数据是,自PMI6月反弹至50以来,财新PMI已经连续两个月优于统计局PMI。
财新PMI和统计局PMI的因子略有差异,相较于财新PMI,统计局PMI的大型企业(或者说国企)权重较大,而财新PMI的中小企业权重...

主题投资风格背后的逻辑是行业>公司。其实无论过去还是未来,真正推动公司成长的,大部分因素还是行业红利(电梯),而公司自身的努力(俯卧撑)只占一小部分因素。只不过在未来,随着市场增速下滑,会有越来越多的人开始意识到这一点,因此炒主题的情绪在逐渐发酵。
当然我不是要大家去买...

$燕麦科技(SH688312)$ FPC测试设备供应商,客户覆盖全球前十大 FPC 企业中的八家,包括鹏鼎控股和东山精密。目前看FPC行业景气度有望受益新能源车和机器人带来的增量,不知道景气度提升是否能传导至上游的燕麦科技呢?

发展才是硬道理

这批版号数量不少,而且距离上次版号发布的频率明显加快了,同时大厂版号依旧一个没有。这里面体现出的重要信号就是,游戏行业的失业情况非常严重,上面开始保就业率了。。。

教大家一个方法来分辨自己究竟是在价值投资,还是只是单纯在赌。
一位投资人在成为真正的价值投资者之前,至少要经历四个阶段:
1、不知道自己只是在赌,还以为自己在价值投资;
2、知道自己就是在赌;
3、不知道自己逐渐掌握了价值投资,还以为自己依旧在赌;
4、知道自己就...

为啥啥啥都打不出来

为什么我会看空做多

我之前写的和宏观基本面相关的帖子,基本都属于看空派。从短期的经济下行问题,到中期的需求不足问题,再到长期的人口问题,我认为形势都非常严峻。当下这种基本面背景对投资而言的确算不上一个好的环境,所以当前A股的投资难度也的确很高;
但另一方面,我的持仓又一直是满仓轮动(当然持仓个...