星球逃离计划

星球逃离计划

工程机械行业从业人员,主要关注工程机械类股票。专注周期反转的行业。

星球逃离计划回复的提问

谢谢!技术不能壁垒有点遗憾,难怪近日不如$恒立液压(SH601100)$ 强。说起$中联重科(SZ000157)$ 走势实在弱鸡,后续能不能板块行情走出来,更重要的是拼海外市场,可能逆袭的还有$三一重工(SH600031)$ ,大厂动了,板块才有戏,只盘子大了点,不能期望太高,您看会有超跌反弹行情吗? [鼓鼓掌] @星...

他的全部讨论

工程机械行业视角下的中美竞争—后记

这篇文章其实写得很仓促,因为根本没想写这么长。当时只不过为了系统性回答一个研究员朋友提出的问题,工程机械的国际化路径要怎样才能走得通。 谁在写了几个小时后之后,发现整篇文章越写越长,最后索性分割成章节。这篇文章写得并不好,至少我自己并不满意。也许是太久没有写长文的原因,逻辑上...

工程机械行业视角下的中美竞争之七

$卡特彼勒(CAT)$ $三一重工(SH600031)$ 用兵之道,变幻万千 这一节从两个故事开始,讲卡特彼勒裁员的故事。 卡特彼勒美国总部有一个员工,工作实在干的一塌糊涂,天天不务正业。这个员工是位黑人,公司为了开除他,花了6个月的时间收集上下班打卡记录,最后在证据确凿之后,员工接受了开除的处分...

工程机械行业视角下的中美竞争(之五)

$卡特彼勒(CAT)$ $三一重工(SH600031)$ 国内品牌出海后的水土不服 @ABulletInMyHead Q:外资液压件供应商,说说我的想法,据我了解外资品牌给比如genie,JLG,Cat这些Global大厂的价格其实是很低的,低过三一中联徐工,所以十几年前国内主机厂一些工况相对恶劣需要...

工程机械行业视角下的中美竞争(之三)

$豪士科卡车(OSK)$ $浙江鼎力(SH603338)$ JLG在中国 简而言之,这家公司在中国的市场状况并不棒,在不断滑向边缘化、小众化,客户群体大面积流失。这种流失,既来自于竞争对手的高效与产品力的迅速提升,也来自于自己多年来各种商业决策的短视,商业效率的丢失。 所以我愿意讲讲一开始的故事,就...

工程机械行业视角下的中美竞争(之二)

$卡特彼勒(CAT)$ $三一重工(SH600031)$ 三一的成功 多年前,我到北京卡特彼勒大厦出差,当时,老外从新加坡过来一起开个会。会议休息,我和老外在略带点雾气的北京街头散步,他一直追问我一个问题。为什么三一的挖机能卖那么便宜?给我们在印度尼西亚与泰国的销售带来了巨大的压力。 当时,我信口...

工程机械行业视角下的中美竞争(之一)

$卡特彼勒(CAT)$ $三一重工(SH600031)$ 卡特彼勒在中国 从一段对话开始的故事 这段话来自于麦肯锡2010年采访彼时刚刚卸任的卡特彼勒董事长及CEO Jim Owens(麦肯锡对话全球商业领袖系列--卡特彼勒Jim Owens),中间有一段谈及新兴经济体的市场策略:我担心的是在中国这样的地方,那里完成工程的方式...

工程机械行业视角下的中美竞争——序

其实很早就想写这样一篇文章,回顾三一重工与卡特彼勒在中国市场乃至世界工程机械市场上的激烈竞争,以及JLG、Genie与鼎力在国内高空作业平台市场扩张期的攻防战。 这种总结我觉得会非常有意义,国内工程机械领域企业历经几十年的沉浮,在国内市场,基本所有的日韩系、欧系工程机械品牌已经全面崩...

北美地板市场需求结构的变化

$海象新材(SZ003011)$ $浙江鼎力(SH603338)$ $联合租赁(URI)$ 看了下 Kermit Baker(美国建筑师协会的首席经济学家)4月27日的专栏文章,透露出的信息还是很多。 之前海象新材解释其提价没有迅速传导到收入的变化,其中一个重要的原因是产品结构发生了一定的变化。关于毛利率,产品结构上面的影响...

关于一些问题的补充回答

$三一重工(SH600031)$ $中联重科(SZ000157)$ $浙江鼎力(SH603338)$ 就一些收到的问题的补充回答 Q 为什么Caterpillar不去抢JLG、Genie的生意 A 大的来说,Caterpillar分为三大业务板块,Machine、Power、Finance,当然还有一些小的生意,比如说卖衣服、鞋子、软件之类,但是占比很小。其中Machine...

在正确的赛道上策马扬鞭之一

$三一重工(SH600031)$ #工程机械# 去年4,、5月的时候,有写过“一边寒冬,一边暖春”,“不知何处雨,已觉此间凉”的文章,委婉的表达工程机械行业已经走向下滑周期。之后的时间中,观点没有大的变更,只是期间有过一次动摇。这篇文章,就是记录一下关于中间观点动摇的心路历程。 我要先说的一点...

互联网思维下的设备租赁业

$远东宏信(03360)$ $联合租赁(URI)$ 这篇文章思绪有点散乱,很有可能逻辑有瑕疵,请读者将就着看,如果您有更好的观点与思想输出欢迎私信我。 之前说过,因为在知乎上陆续写过一些文章,在前几年收到过大量的私信。很多是关于互联网思维切入传统工程机械租赁行业以及二手设备处置行业,这两个行业...

轻资产模式下的设备租赁业

$华铁应急(SH603300)$ $徐工机械(SZ000425)$ $浙江鼎力(SH603338)$ #URI# 收到一些朋友的询问,关于徐工广联与华铁应急探索的轻资产模式。虽然已经很不愿意再讨论这个行业内的动态,还是.....忍不住扯一扯,那就趁空闲捋一下逻辑好了。 一、设备租赁业的业务生态 当我去看这个行业的时候,去尽力...

$海象新材(SZ003011)$ 海象的逻辑在于困境反转+产能释放带来的高成长空间。在这种双重逻辑的暴击下,结合这家公司流通盘小,客户结构好,股价迅速攀升成为高概率事件。在历经两个月的暴击之后,逻辑上的一些部分在慢慢兑现。来自于汇率贬值、海运费、原材料价格的下降,美国的关税壁垒存在松动的...

$海象新材(SZ003011)$ 我觉得还有一个很棒的点是,在客户基数变大,渠道拓宽,营收增长了近50%的情况下,实际上销售费用率的增长并不高。公司在管理能力和渠道运营能力上还是体现了优秀企业的潜质,或者说,规模优势跑起来了或者慢慢开始有品牌效应的出现。

回复@无敌和小胖胖de爹地: 呃 实际上 这个说法完全没有任何道理。从本源上来说,制造商和租赁商之间的关系国内和欧美不大一样。最粗暴的说就是不大对等,这就决定了所谓的绑定,组合粘性是很弱的。至于专业性 发展势头 市场占有率,什么叫专业性?哪些专业性?什么发展势头?客户数最多分布最好还是销...

美国房地产业的超级景气周期

$海象新材(SZ003011)$ $联合租赁(URI)$ 在我从业初期,认识了一位海外的大型设备租赁商。听闻了他一件轶事,这位老哥精于投资之道,孩子到美国读书期间,当时美国房地产行业处于次贷危机后的低谷期,价格一跌再跌老哥果断下手,在大学周边买了套房。读完书回国的时候,把房子一卖,不仅本回来了,...

$创源股份(SZ300703)$ 确实在这个时候给自己带来莫大的欣慰,波动总会回归 。

笑傲江湖

俄乌冲突以来,其实简中媒体上很多预测,很多分析事后证明都偏离了事态的实际进展太远。是不是真的能证明社会学科的预测性很弱?其实也未必。 我最喜欢的作家,金庸先生,除了写武侠小说之外,主业是个报人。早期《明报》的时评基本上就是由金庸先生执笔的,《明报》能够畅销,与金庸先生的时评写...