回复@沃德焖: 大白马也要分开看吧,有些大白马涨幅巨大,估值也偏高,有些大白马涨幅大,估值合理,有些大白马涨幅大,估值仍然偏低。//@沃德焖:回复@默客冰:问题也在这,大家都越来越看重生意模式了,外资介入后,好生意的涨幅都远超业绩涨幅,人人皆言永续经营、护城河,巴菲特的大消费策略,不碰科技股,不碰产品有变化的企业。
宁要有门槛的低增长,不要无门槛的高增长,是建立在有门槛低增长处于低估值时,当有门槛低增长的估值大幅超过无门槛高增长时,这到底是趋势投资,还是价值投资?
简单统计下,会发现海天、茅台、平安、格力等所有大白马这几年的股价涨幅都在业绩涨幅的1.5倍~2.5倍。当然有估值修复的内在因素,但未来能?
不排除继续报团好生意到漂亮50泡沫,现在只是部分高估,还未到完全高估。我最近一年关注的大V,喜马拉雅听的节目,买的书籍基本都是价值投资类的,但我完全不敢买入现在的价值股,也许是还做不到持好固执。
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引用:
“商业模式”是个很高大上的词,雪球大V@Ricky 的帖子《如何做公司分析—投资基本功该怎么练?》里边把商业模式作为排第二的企业分析纬度,但是内容写的很简练,读来觉得不太过瘾。 觉得自己以前对商业模式的重视程度不够,有必要系统性地思考一下。先记录一些散乱的想法: 1, 从重要性上,商业...

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沃德焖07-04 07:26

是的,有些是估值修复,有些已经估值泡沫了,但总体估值是偏高的