套利基金测评之兴全模式

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最近一周行情平淡,交易情绪带来的折溢价机会不多,套利大军拥有了难得的午休时间。

然而,在这周平平淡淡的行情中,却有一只基金却脱颖而出。这只基金不但质地优秀,手感丝滑,更是在这周出现了不错的溢价机会。这只基金作为全市场基金中的佼佼者,更是各大FOF基金的常年重仓基金。

那么请问这只基金高姓大名?业绩到底如何?又是否值得配置底仓呢?今日我们一起来测评一下兴全家的一只牛基:兴全商业模式

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一.基金经理分析

乔迁:上海交通大学会计专业毕业。自 2008年7月加入兴全基金管理有限公司;2008年 7月至2015年5月任研究员;2015年5月起至 2017年7月兼任基金经理助理。2017年7月13日起任职兴全趋势投资混合型证券投资基金(LOF)基金经理。2018年5月3日起任职兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金基金经理、兴全商业模式混合型证券投资基金基金经理(2018年7月10日起至今)。

乔迁师从兴全两大名将:谢治宇和董承非,正所谓名师出高徒,乔迁的投资风格也顺应了兴全系一贯的均衡型风格,短期不求惊艳,长期稳定超额,严控回撤,持有体验绝佳。

大猪曾经做过一个基金配置图,对各个基金的风格也做了分析。谢治宇属于均衡进攻型,董承非属于均衡防守型。那么对于乔迁来说,我认为她的风格更偏向于谢治宇,但是比谢治宇更注重于控制回撤。虽然乔迁是从18年才开始独挑大梁,不过这三年来,实打实的用业绩证明“巾帼不让须眉”。

▲图为基金风格分析

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二.兴全模式分析

乔迁自2018年7月接手后,基金业绩稳定市场前列,熊市回撤很少,牛市大幅跑赢。近3年收益率:145%,简直无情!


▲图为兴全模式年度涨幅

▲图为兴全模式累计收益率走势

▲图为兴全模式十大重仓股

通过重仓股分析,我们可以看到,虽然乔迁师从老董和老谢,然而在选股方面,乔迁与师傅谢治宇却更为接近。模式与合润在重仓股的选择上,有近三分之二是重合的,与兴全合宜也有二分之一的重合度。

他们的业绩也较为接近。这一点对我们场内持有来说,是有好处的:同类型基金的折溢价轮动,具体方法可以私信。

☆大猪说☆

本基金同属于兴全系头牌基金,长期业绩优秀,基金经理虽然没有特别长的独立管理经验,但是在兴全基金有着长达十几年的投研经验,也是公司极力栽培的新生代经理,上任后这几年的业绩也已经证明了自己的实力。简单来概括:风格均衡,长持安心,无惧牛熊,不负所托!

基金评级:★★★★★

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三.套利分析

通过数据回测,近40个多个工作日,兴全模式能跑出2%以上的溢价套利收益及2%左右的折价套利收益。

☆大猪说☆

兴全模式目前限购10万,相对来说溢价套利机会比主流的限购三巨头少一些,但是相应的资金容纳量就更大一些。场内的流动性非常好,日均成交量在2000万+,完全满足正常的交易,可以流畅的买入卖出。

同时,其折价套利机会也不少,对于持有本基金且有额外备用金的投资者,可以利用折价套利机会,给备用金实现超额增值。

同时,由于风格类似,还能和主流的兴全系双子星:兴全合宜兴全合润实现换车,辅助兴全双子星锁定盘中溢价!如此好基,怎能放过!

套利评分:★★★★

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综上所述:业绩优秀,套利+换车多维增值,特别适合大拖拉机账户的额外资金配置,底仓增值无忧,偶尔能吃套利大肉,还能实现换车漂移!

老规矩,文末来一张上周收益图:

 #LOF基金套利#    #套利#    #基金#    $兴全合宜(SZ163417)$    $兴全模式(SZ163415)$   $兴全合润(SZ163406)$  

全部讨论

大猪先森2021-05-25 00:38

抄作业也是一门技术

chencao2021-05-24 23:27

持仓太接近,不知道到底是英雄所见略同,还是抄作业

乐乐a32021-05-24 22:51

嘘🤫,闷声发财

平和20132021-05-24 22:07

模式值得拥有