回复@小草莓阿小草莓: 你看看去年硅谷银行,怎么钱就凭空没了呢?到哪去了呢?明白了这个,就知道手法了,那只不过是个例罢了。你叙事太大了,都到宇宙法则了,美联储估计会惊叹“原来我的格局那么大呀”!//@小草莓阿小草莓:回复@泡沫艺术家:债务的问题不是靠蒸发就有用,如果按你这样说,...
其实本质是现在资产的位置,已经没有足够美元流动性支撑了,只能互相卷。
回复@小草莓阿小草莓: 你看看去年硅谷银行,怎么钱就凭空没了呢?到哪去了呢?明白了这个,就知道手法了,那只不过是个例罢了。你叙事太大了,都到宇宙法则了,美联储估计会惊叹“原来我的格局那么大呀”!//@小草莓阿小草莓:回复@泡沫艺术家:债务的问题不是靠蒸发就有用,如果按你这样说,...
回复@小草莓阿小草莓: 这种通胀看似顽固,实际上没有啥黏性,差的就是一波美元资产大跌罢了。之前已所以不跌,需要把海外美元尽可能引到高位美元资产里接盘,然后蒸发他们的钱,直接跌等于噶自己的肉,美联储老把戏了。//@小草莓阿小草莓:回复@泡沫艺术家:确实,劳动力市场、服务业才是美国通胀最...
回复@李云龙的意大利大炮: 10年期要是最高4.7,你觉得收益率曲线修复,1-2年期得多少,短期得降息多少?除非美元资产爆发超大级别黑天鹅,把财富效应给抹杀了,通胀直接俯冲了。当然很明显,那样就不是压制估值。//@李云龙的意大利大炮:回复@泡沫艺术家:降息周期,10年债的收益率都是一路下行,目...
回复@Gabriel_Divinity: 实际上去年就一直要修复的,9月底罗素类的指数都要新低了,结果年底靠着美债题材,又加速炒了一波。这回50年史诗级的倒挂,这么异常的状态无法预测。//@Gabriel_Divinity:回复@泡沫艺术家:亲爱的泡哥,去年3月我记得你就开始这么说了
回复@教巴菲特做T加0: 这次通胀跟以往任何一次都不一样,不是商品推动的,看看原油才80出头,财富效应推动服务业导致的,而财富效应有反身性,美元资产越跌,通胀就会越低,那样美联储会超预期降息的。而之前压制国内资产价格的是美元潮汐,这个一直最大的压制因素没了,反而50变成了全球罕见的低...
很多人可能不知道这个金融原理,为什么美元加息高利率时资产价格不跌,而历次收益率曲线修复,甚至降息之后,美元资产价格反而在市场的憧憬之下而大跌。
如上图所示,不论是2000年网络泡沫破裂,还是08年次贷,甚至20年初那波,都伴随着收益率曲线倒挂的修复。
因为收益率曲线倒挂是种异常...
回复@抓牛的韭菜: 你看到实质了。这就是风险的不对称性,尤其是周期股是风险最大的品种之一,下行周期一旦赌错了,不止损再跌30%-50%当玩,甚至有的公司直接没了。拿自己钱玩的人必然极度谨慎,经验越多越谨慎,而机构的钱不是自己的,赌对了是他英明神武,赌错了,赔的又不是他的钱。
...
mark下,大级别熊陡,只要美联储降息的话,收益率曲线会立刻修复。
历史上那么多次熊陡,都是远端收益率上行杀远端定价的久期资产,只要持续,美元资产现在跌就是先后的问题。根据久期的长短,先跌存续期最短的十债,接着是公司存续期20年的美股,最后就是黄金大宗。
$道琼斯指数(.DJI)$ h...
头部白酒确实是基本面最强的品种...
很正常,成熟制程大级别的下行周期,所以说得慢慢等库存出清。当然真到了半导体周期底部,估计没几个敢买的。
周期股最大的风险其实是在底部左侧,别看已经跌了80%,再跌5%,你就25%没了,再跌10%,你就直接账户腰斩了。//@波比波比9494:回复@军师祭咖啡: 谈不上吃亏,又不是追高。已经回撤 80%,基本在底部区间,能吃多少亏?另外,现在光伏亏损是因为电网限制了需求,又不是需求本身不存在。只要电网...
回复@军师祭咖啡: 这几年强周期品种地产一堆,水泥一堆,猪股一堆,光伏一堆,锂一堆,全是谁说不好都不行的,猜猜下一个是谁?//@军师祭咖啡:回复@泡沫艺术家:好像在A股,吃一次周期股的大亏,是股民的必经阶段。类似大学里面的必修课。
回复@军师祭咖啡: 现在这些喊着吃周期股股息的,都没见过上个14-15年周期周期股怎么跌的,别说高位追的,就是抢跑抄底的都怎么大亏的,最后跌到净资产折价了多少...//@军师祭咖啡:回复@泡沫艺术家:80后老股民以前大多吃过有色金属或者化工的亏,所以被新能源重创的不多。这波新能源下坡行情,感觉...
去年8.85亿,前年11.24亿,去年大幅负增长基数低。而且同比22年Q1毛利率从18%掉到14%了,A股有色炒了半天,业绩都很一般。
其实市场挺像游戏的。加属性的装备能够不受版本影响,而每当版本更新时,老的版本猛吃技能红利的神器的去处,往往就是分解成铸造的原材料...
又一个,周期股股价炒出历史新高,业绩大幅下降的...所谓的吃息的,一堆高位追的,根本都没翻翻上个周期14-15年这堆煤炭股业绩啥样...
超强周期股...