目前市场被按住了不让发债,否则中天早就发债出公告了。
大家好,我是启四,长期分享套利机会。
公司概况:正股兴业银行,银行业,主营业务包括公司业务、同业业务、资金业务、零售业务四大类。公司业绩主要来源于贷款利息收入、投资损益和利息收入、手续费及佣金收入,分别占营业总收入的 53.86%、24.65%、12.54%。(2021 年中报数据)
公司 2020 年实现营业收入 2031 亿元,同比增长 12.04%;实现归母净利润 666.3 亿元,同比增长 1.15%。2021 年前三季度实现营业收入 1640 亿元,同比增长 8.08%;归母净利润 640.4 亿元,同比增长 23.45%,表现非常亮眼。
转债概况:发行规模:500 亿,转股价值:83.26,评级:AAA,行业:银行-银行 Ⅱ-银行 Ⅲ
上市价预测:发行规模超大,转股价值尚可,拟合曲线插值计算预测价格 122.72 元。银行转债溢价较高,给予 35%-37%的溢价,预估开盘价 112-114 元。
操作建议:单户中签率 98.57%,中签人数多,明日抛压较大。如首日卖出,建议设置回落条件单+止损条件单,基准 114 元,买三价,回落 0.5%卖出。
操作图解:参考:回盛转债上市,条件单如何设置?
之前分享了两只转债的抢权潜伏机会:涨幅 12.96%,这两只有机会上车
现在有一个类似的潜伏机会:绿色动力抢权配售。
绿色动力(601330)于 2022-01-11 通过发审委审核,进入潜伏时机。
目前百元含权 23.6/141.85*100=16.64,且股价跌破 20 日均价,是入场的好时机。
目前绿色动力的市值为 141.85 亿,沪市一手党配售 10 张,所需股数为 1000/16.64*10=601 股,按照精确算法 601*0.5=300.5,向上取整需要400股,最少只需 300 股。
可转债发行流程:董事会预案 → 股东大会批准 → 证监会受理 → 发审委通过 → 证监会核准/同意注册 → 发行公告
1)潜伏时机。宜在发审委通过或证监会核准/同意注册后潜伏,过早潜伏变数太大,时间成本太高;宜在股票走势平稳时潜伏,股票暴涨时潜伏,容易追高被套。
2)潜伏对象。第一选含权率高的,安全垫厚;其次选热门题材,业绩不错的,万一潜伏失败,也可以长期持有。
3)潜伏仓位。因配债是为了套利,有失败风险,所以宜轻仓潜伏,如 1/3、1/4 仓位潜伏。
4)潜伏技巧。含权高于 20 的标的可以果断买入,如果不打算配债,最少买入一手正股就可以。因为安全垫较高,下跌后还可以继续补仓。
1、中天精装,提示时间2021-11-24,股价22.06,目前股价25.49,涨幅15.55%
2、中环环保,提示时间2021-11-24,股价8.08,目前股价8.69,涨幅7.55%
3、苏利股份,提示时间2021-12-01,股价18.64,目前股价19.82,涨幅6.33%
4、纽威股份,提示时间2021-12-24,股价10.79,目前股价11.28,涨幅4.54%
全文完。
$兴业转债(SH113052)$ $兴业银行(SH601166)$ $绿色动力(SH601330)$