接着医疗基金大PK(二),我们继续来聊医疗基金。
基金候选池(9只):
1、工银前沿医疗股票(赵蓓)
2、工银养老产业股票(赵蓓)
3、工银医疗保健股票(赵蓓,谭冬寒)
4、招商医药健康产业股票(李佳存)
5、易方达医疗保健行业混合(杨桢霄)
6、鹏华外延成长混合(陈璇淼)
7、汇添富医疗服务混合(刘江)
8、汇添富医药保健混合(郑磊)
9、中欧医疗健康(葛兰)
因为赵蓓有三只基金,那么我们先比较这三只基金。
三只基金的相关性为0.98~0.99,前10持仓也很相似。
就规模而言,前沿116亿(机构8%),养老28亿(机构0.05%),保健47亿(机构7%)。
前沿,赵蓓在任时间2016.2至今,自成立以来基本跑赢市场。
养老,赵蓓在任时间2015.4至今,2019年牛市前常常跑输市场(医药生物)。2015.4~2017.8有一个共同基金经理胡文彪,其代表基金为工银瑞信大盘蓝筹,投资年限12.56年,比赵蓓还长。
保健,赵蓓在任时间2014.11至今,2017年初开始跑赢市场。2014.11~2018.8有一个共同基金经理宋炳珅,其代表基金为工银瑞信研究精选,投资年限9.61年,比赵蓓还长。
所以,一直由赵蓓独立管理的基金只有前沿。再来看看他们仨每年的业绩。
前沿,2021年收益26%,2020年收益99%,2019年收益69%,2018年收益-19%,2017年收益25%,最近5年最大回撤-37%,最近1年最大回撤-24%。
养老,2021年收益30%,2020年收益89%,2019年收益54%,2018年收益-21%,2017年收益20%,最近5年最大回撤-35%,最近1年最大回撤-23%。
保健,2021年收益26%,2020年收益77%,2019年收益60%,2018年收益-20%,2017年收益15%,最近5年最大回撤-37%,最近1年最大回撤-23%。
就近5年的年化收益而言,前沿最高为34%,其次为养老29%,最后为保健26%。
综上,前沿胜出,理由是,一直由赵蓓独立管理,近5年的年化收益率高,机构也看好该基金。
葛兰的中欧医疗健康一直是医疗类的热门基金,直达复赛擂台。
我们在来场同门PK吧,汇添富医疗服务混合 VS 汇添富医药保健混合。
汇添富医疗服务混合,规模53亿(机构1.2%),刘江的投资年限为6.27年。从2015.6一直独立管理该基金至今。刘江于2011年加入汇添富基金。
医药保健,规模71亿(机构38.8%),郑磊的任职时间是2019.4至今,郑磊的代表基金是汇添富创新医药,投资年限6.77年。他在“汇添富创新医药”这只基金的任职时间是2018.8至今。2018.8~2020.5的共同基金管理人是刘江。郑磊于2018年成为汇添富基金的基金经理,之前在中海基金公司工作。
就近5年的年化收益而言,汇添富医疗服务混合22%,汇添富医药保健混合20%。
综上,汇添富医疗服务混合胜出,理由是,刘江在汇添富基金的时间更长,并且刘江同时管理过这两只基金。而郑磊独立管理汇添富基金的时间较短,可信度不如刘江。
经过两轮PK后,基金候选池的基金数目从9只降为6只:
1、工银前沿医疗股票(赵蓓),进复赛
2、招商医药健康产业股票(李佳存)
3、易方达医疗保健行业混合(杨桢霄)
4、鹏华外延成长混合(陈璇淼)
5、汇添富医疗服务混合(刘江),进复赛
6、中欧医疗健康(葛兰),进复赛
医疗基金的PK赛,今天就聊到这里啦,欲知后事如何,且听下回分解。