毕业一个老债,进货一个新债,喜迎9连涨!

又是跟昨天相似的剧情,上午我看仓位绿油油一片,以为要拉空了,没想到下午翻红了很多,到收盘时一看,收益还不错,竟然9连涨了。

我现在的策略就是不预判整体走势,紧盯着可转债平均价格150,然后做最原始的高抛低吸,没有复杂的原理,大道至简!

再贴下可转债平均价格的走势图:

今天平均价格和平均溢价率都稍稍下降,可转债整体成交额1622亿,依旧非常火热。

这俩月由于次新妖债的连续爆发,引得很多小白加入到可转债大军中,这是大好事儿。但我担心的是次新妖债行情熄火后,会不会把一批人挂山顶上,然后他们再骂骂咧咧的割肉走了……

最近我接触了不少玩次新妖债的小白,都是做可转债不到一个月的那种。几家欢喜几家愁,有本月赚25%的,也有最近一周亏40%的。总体特点就是很猛,看着哪个债快速拉升就一股脑的冲进去,然后听天由命。根据幸存者偏差原理,确实会有赚钱的小白被筛选出来,但能落到谁身上就不好说了。

再聊聊今天的交易。

昨天看了雪球股友@freetstar89的可转债临近转股期-博下修策略,受到启发,连夜研究,最终选了豪美转债,开盘后就杀进去了。

结合我自己的理解,先简单说下这个策略。

新债上市,5%及以上持股股东的配债有6个月“锁定期”,这6个月不是不能卖,是卖了后,利润要上交公司,这种拿自家大米慷慨公司的事儿估计没人愿意干,所以就近似的认为是锁定期。

在转股期内的这些新债,可以认定为大股东的配债都没出货。恰好最近几个月A股行情又不好,很多新债溢价率高高在上,而价格都跌回了不少。此时配债的大股东如果想从可转债上多薅点儿钱的话,下修是一个不错的选择,最起码能将可转债的价格提到115-120,甚至更高。

未到转股期的下修,最近典型的例子有赛伍转债华兴转债、上22转债、锦鸡转债

通俗的讲就是:大股东配债未出→想多赚点钱→提议下修

这当中的关键点,我认为以下有几个:

第一,大股东配售率得高,它自己预期赚的多,才有动力搞下修。

第二,大股东缺钱,这里的指标用质押率来衡量。质押的多,基本可以认定缺钱。于是就有动力下修。

第三,可转债价格得低。比如可转债120的价格,即使转股价下修到底,溢价率也有20%,以后的肉能有多少不好判断。

此外,大股东本身持有转债,无下修投票权这点,我感觉问题不大。

本来就是炒它们拟下修,至于董事会能不能通过,是它们的事儿。只要出来拟下修公告了,可转债必定会涨一波,直接毕业,拿钱走人。

基于以上几点逻辑,我选了豪美。

价格108.3,一旦拟下修,上涨空间是很不错的。

大股东持有311.26万张,37.77%;二股东持有207.81万张,25.22%,都是全额配债。如果下修成功,老大老二能吃的很饱。

大股东质押率35.26%,比较缺钱。

从逻辑上看是挺严丝合缝的。不过最后能不能实现,还得看大股东意愿了。如果它就是头铁,这也没办法……

总之可以摊饼,不宜过厚。

西子转债也不错,但今天收盘已经116了。其他类似的债,等这两天再找找。

好了,这个策略讲到这里。

今天唯一毕业的债,是亨通,120.47,单票利润4.57,持仓5天。这是个好债,以后有机会再次接回。

其他方面再没操作。

仓库里还有28个债,空了15%的现金,等一个合适的价格将仓位补满。

就写这么多,有问题随时留言!

以上仅为个人操作策略,不构成投资建议!

#价值投资# #股民的日常# #可转债# $豪美转债(SZ127053)$ $西子转债(SZ127052)$ $亨通转债(SH110056)$ 

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全部评论

可转债实盘百万05-20 07:09

有波动就出。

股痴一生05-20 07:04

高手,分享的都是干货!向你学习

鴻福睿05-19 21:22

昨天就进了豪美了,昨天动了一下,今天又是这样动了一下。估计明天药动了

至阳一刀05-19 21:09

可转债实盘百万05-19 21:07

是不下修时有脉冲就出