卖出小米的理由

1. 交易理由

我在小米年报 小米2019年报分析-小米在路上 提到过,手机是小米的基本盘,小米以低毛利的手机获取,然后通过高毛利的互联网服务(游戏+广告)赚钱。

虽然海外互联网服务和电视互联网服务的收入在增长,但目前主要收入来源还是来自国内手机的游戏和广告收入,国内手机的销售对小米至关重要。而从目前的竞争格局来看,国内手机的竞争对手都很强大,华为已经站稳了高端市场,vivo和oppo也都是优秀的公司,同时苹果也推出3000元价位的iphone se,因此个人觉得小米手机在国内市场的不确定性比较大。

2一季度手机行业数据

根据第三方机构canalys公布的最新数据显示,从全球范围来看,2020Q1 小米手机出货量为3020万部,同比增长9%,市场份额上升到11.1%,是前5名中增长最快的厂商,华为继续受实体清单的影响,全球手机出货量为4900万部,同比下降17%,vivo保持了3%的增长,而oppo的份额已经跌到others中去了。


而从国内市场来看,华为是前5强中唯一保持增长的厂商,1季度国内手机出货量为3010万部,同比增加1%,小米国内出货量为780万部,同比下降了26%。无论是全球市场还是中国市场,苹果手机的出货量都有一定程度的下降,估计这也是苹果重新推出iphone SE的原因,希望通过在3000元价位的卡位,获得新的增长点。而三星在国内市场已经基本没有份额了,全球范围也面临着国产手机的围剿,预计三星的市场份额会慢慢被国产手机厂商瓜分。

$小米集团-W(01810)$ @今日话题 @雪球达人秀

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精彩评论

闻所未闻05-07 02:29

我有一点小米,不敢多买,科技行业变化太快。但是我是看好小米的。我发现小米是一个很特殊的品牌,他有着独特的认知感。我认为小米不能光看他手机,小米电视,智能家电都是特好玩的东西,品牌接受度也高

等待就是忍耐05-07 00:08

买入小米的理由:
1.所有的利空都已出尽,19年的小米、红米切分导致销量下滑,今年一季国内疫情生产跟不上,二季海外疫情导致销售停摆。上市以来跌了2年。
2.手机线上基本苹果、华为、小米三强稳定,线下小米之家攻一二线城市,华为攻三四线城市,靠线下的ov系今年得掉一层皮。海外小米势如破竹,iot小米一骑绝尘。
3.2013年跟董明珠打赌,15年遇危机还是晚一年超过格力,说明雷军预测基本靠谱。雷军测算2017年销售能到1万亿,那么未来小米的上涨基本是确定的,就是涨多少倍的问题。万一物联网时代成王呢?不可想象!

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等一季花开06-21 12:34

小米潜力还是很大的,比较看好小米有品的发簪潜力

薛定谔家的小猫05-08 14:54

拉黑你,免得你再看见我的废话耽误时间

薛定谔家的小猫05-08 14:50

何以见得你就是对的呢

九江水05-08 14:50

嗯,那就勇敢地做空吧,何必写这么多废话

薛定谔家的小猫05-08 14:49

谢谢