电力的最大投资机遇是新能源发电

最近看了2022年国内对电力方面定的目标:

“在电力生产方面,电力装机达到26亿千瓦左右,发电量达到9.07万亿千瓦时左右,新增顶峰发电能力8000万千瓦以上,“西电东送”输电能力达到2.9亿千瓦左右。

在结构转型方面,煤炭消费比重稳步下降,非化石能源占能源消费总量比重提高到17.3%左右,新增电能替代电量1800亿千瓦时左右,风电、光伏发电发电量占全社会用电量的比重达到12.2%左右。”

截止2022年全国发电量结构(单位:亿千瓦时)

我觉得国内最近几年对新能源的重视程度并不亚于芯片半导体,虽然两者有着本质区别。

芯片半导体重科技突破,附加值高,是必须重视和加大投入的领域,但电力是工业和民生保障的基础,不可或缺,尤其电力与能源挂钩,国内一直以来对传统能源依赖太大,而且多数需要进口,能源转型更是刻不容缓。

不过值得庆幸的是,最近几年新能源的发展非常迅猛,清洁电力占比不断提升。

根据2021年的统计,全国可再生能源发电装机规模历史性突破10亿千瓦,比2015年底实现翻番,占全国发电总装机容量的43.5%。

其中,水电、风电、太阳能发电和生物质发电装机容量均稳居世界第一。

截至2021年11月底,全国发电装机容量约23.2亿千瓦,同比增长9%。其中,风电装机容量约3亿千瓦,同比增长29%;太阳能发电装机容量约2.9亿千瓦,同比增长24.1%。

清洁能源因为成本下降,消纳也非常不错,风电、光伏和水能利用率分别达到96.9%、97.9%和97.8%,核电年均利用小时数超过7700小时。

从全球未来趋势和国内政策看,电力的最大投资机遇还是新能源发电。

去年我国水力发电量排第二,约为全国总发电量的14.6%;风力发电排第三,占比6.99%;核能发电量占比5.02%,太阳能发电量占比2.26%。

(1)水力发电

我国水力发比较成熟,但占比很难达到20%。

这是因为水力枢纽建设受到诸多条件的限制,比如:成本、技术、生态、航运以及可以挖掘的潜力等——后者往往是最为关键的。由我国水电水利规划设计总院与中国电力建设股份有限公司联合发布的《“十四五”水电开发形势分析、预测与对策措施》显示:

我国水能资源技术可开发装机容量在6.87亿kW左右,这是我国建设各种水力枢纽所能达到的理论极限。在现实环境下,还要考虑其他因素,真正能实现的比例能达到这个数值的80%,已经算是相当优异的成绩了。

截止到2021年年底,我国水电装机规模为3.91亿kW,已达到我国“水能资源技术可开发装机总容量”的56.91%。换言之,考虑到成本、生态、技术、航运以及其他制约因素影响。

水力发电公司一直都是非常稳定且优质的公司,比如长江电力国投电力川投能源等。

(2)光伏和风电

与水力发电受到“理论上限”的制约相比,光伏和风力发电的前景明显要广阔很多。特别是经历十余年的奋斗后,我国光伏和风力发电产业已基本迎来了平价上网时代,未来还有进一步下降的空间。

从生产制造的角度看,风力、光伏发电相关的原材料、设备、制造、产业、品牌等,我国都已走在美国、欧美、日本之前。再加上智能电网、智慧电网对“新能源的并网调峰作用日益加强,将会让风力和光伏能源利用变得更安全、更有保障。

光伏和风电未来的潜力非常大,优质公司也有很多,比如三峡能源、太阳能、隆基股份等。

(3)核电

核电一直以来都是国内能源的重要组成部分,我国是一个能源消费大国,依照目前的能源利用技术,如果可再生能源无法短时间实现能源结构改变,核电作为已经成熟的清洁能源,其高效性、经济性的特点是快速实现中国能源优化、可持续性发展的首选。

在碳达峰、碳中和的背景下,核能将作为基荷电源更好地发挥与间歇性、波动大的风电、光伏等协同效应,更好地保障国家的能源安全和清洁低碳发展的需要。

所以核能的地位更多的补充电力供应,而不是冒进式的加大核电使用比例,比较优质的公司有中国核电、中国广核等。

电力是一个国家运行的基本保障,我国未来电力的发展大方向是去新能源化,水电、风/光、核电等是电力的最大投资机遇。

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研评阁05-05 23:51

也有可能

老郭35805-05 23:50

煤炭如果再涨价就厉害了

研评阁05-05 16:49

很难说,绿色电力的空间依然很大

老郭35805-05 16:46

如果不够用,煤炭还是会涨价

老郭35805-05 16:46