畸形股市的两级:白酒和房地产,谁对谁错?

今天有一个很有趣的新闻:中国财政科学研究院公共收入研究中心副研究员施文泼对21世纪经济报道记者表示,在房地产税立法各方面争议较多,立法暂时打不开局面的情况下,不排除通过全国人大授权部分地方政府开展房地产税试点。房地产市场有比较大的炒作迹象的城市,可能会进入试点范围。

5月11日,财政部、全国人大常委会预算工委、住房城乡建设部、税务总局负责人主持召开座谈会,将“房地产税改革试点”推至公众视野,此后时不时就传出这个消息,个人感觉后面试试的可能性很大。

这是不是可以解释地产股的股价持续阴跌呢?

今天晚上华侨城发布公告: 2021年5月份公司实现合同销售面积52.62万平方米,合同销售金额101.47亿元;2021年1-5月份公司累计实现合同销售面积185.32万平方米,较上年同期增长87%;合同销售金额363.72亿元,较上年同期增长67%

仔细看一下数据,前面四个月销售金额为262.25亿,五月份销售金额为101.47亿,可见五月份出现了集中销售的情况。这个其实也好理解,比如在上海实行集中开盘,大的小区一个销售可能就是百亿规模,这样房地产的销售业绩就会出现跳跃性的特点,单纯跟踪单月销售数据就很容易误判。

五个月销售363.72亿 ,公司市值661亿,股息率为4.96%,近期持续大跌,谁能告诉我怎么了?

要知道,华侨城并不是传统的住宅开发商,它的文旅项目是亚洲第一,世界第三,具有经营的持续性,竞争力很强。

再说说金科股份,它的物业公司金科服务在港股上市,市值426.64亿港币,折算为353亿人民币,金科股份股权占比为52.33%,合计184.93亿。当前金科股份市值为299.56亿,扣除金科服务,股权价值为114.63亿,这就是一家全国化房地产企业的价值。

坦白讲,房地产企业的估值已经看不懂了。

当然,白酒的估值也看不懂。舍得酒业一年十倍,酒鬼酒一年十倍,根本看不懂。

而获利方则指责没买的人没有格局,认知不够,因为没有深入研究基本面所以在股价暴涨面前才会拍大腿,嫉妒。真的是杀人诛心。

有个人受不了了,蹦出来。昨天晚上董宝珍举报舍得酒业股价被操纵,今天直接把矛头对向自己的同行——机构:“舍得酒业可能涉嫌操纵绝非个案,我所以对其举报是因为其实背后还有一个更严重的问题,那就是中国的某些公募机构采取了类庞氏骗局的做法,通过在股票市场上搞庞氏骗局,谋取私利而危害公共利益。”

应该说,白酒的行情发展到今天。有没有被操纵,或者说,有没有出现机构的违规操作,我想每个人都清楚。这方面监管层是有极大责任的,事情没放太阳底下就当不知道。

这种畸形的市场下,会市场生态是极其严重的破坏,类似于郭徐流毒之列的。

不信?看雪球“流水白菜”提供的一张照片:


面对市场的情绪压力,只有极少数人才能坚持自我,其中大富翁就是一个,哈哈,因为我是散户,没有业绩压力。

但是基金经理就不一样了,客户无法忍受自己购买的基金像傻子一样看着别人的基金暴涨,从而逼迫基金经理高位追涨,一个两个三个等等。我们现在的股市科技股有,但是不成气候,很多有影响力的企业去美股上市了,传统行业一蹶不振,几百亿,几千亿的资金堆积在白酒这样一个需求早已萎缩的行业,经销商自己买白酒,买股票,公司负责做PPT的一个击鼓传花游戏。

未来怎么样?我不知道。所以我就默默加仓了一点保险。


晚上八点五十收到一则短讯:美国5月CPI同比增长5%,预估为4.7%,前值为4.2%。 5月核心CPI同比 3.8%,预期 3.5%,前值 3%。据统计,美国5月CPI同比增速创2008年8月以来最高,核心CPI同比增速创1992年以来新高。

其实这个也是预料中的事情,美元超发,首先对资源国家的物价和自己的股价产生影响,最开始的时候美国是完全收益的,自己的物价不涨,资产价格大涨。然后资源国家的大宗商品涨价,工厂国家收到输入性通胀,然后工厂国家的产品涨价出口给美国,美国开始通胀。

现在,这个链条总算是完美了。美国怎么办?加息吗,国内经济恐怕不行,不加息吗,国内民生恐怕不行。

我觉得美国很快就会加息,因为历史证明,在通胀面前除了加息,别无他法。

很多人问我,为什么猪股一直跌,新希望之类的能不能买?据猪易数据监测数据显示,2021年6月10日标准体重生猪平均价格为15.07元/公斤,较昨日下跌0.35元/公斤,跌幅为2.27%,较20年同期31.88元/公斤下跌16.81元/公斤,跌幅为52.73%。


猪周期这才刚开始,急什么。拐点应该在2023年,这2021年还没过一半呢,别急别急,最快也得2020年下半年吧,到时候咱们一起埋伏“猪周期”哈。

还有人问我,水泥股怎么老不涨。我怎么知道,我只知道水泥股的价格很低,低于价值,可以买。供给侧改革对传统周期股的煤炭、水泥、钢铁都有绝大的影响,这些行业的周期性大大减弱,想等水泥周期的还是算了。

但是吧水泥的主要成本是煤炭,煤炭价格下不去,水泥涨价又有zz压力。那么水泥的业绩也就一时半会上不来,除非价值中枢变化,不然就耗着吧。

从这个角度讲,这波顺周期的标的,最好的还是煤炭,这个观点我在微信公众号文章《顺周期!聊聊煤炭行业的投资机会(附股票)》已经讲过,有兴趣的可以去看一下。

我的维信公众号:股海沉思,欢迎关注,一起聊投资。 @今日话题    @雪球达人秀    $舍得酒业(SH600702)$    $万科A(SZ000002)$    $中国太保(SH601601)$    #核心资产大涨又有内味儿了#   

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精彩评论

飞行者滚雪球06-10 21:59

能让你变富有的不是拥有过多少只股票,而是在自己的能力圈里拥有多少股优质公司的股票。不涨就继续收集股权

敦敦爱价值06-10 22:18

白酒的看图形就知道什么,老股民是心知肚明,新股民是文盲就不能说什么了,所以,让泡沫来的更猛烈一些吧,与我何干。加仓万科和平安!

一头会飞的牛06-10 22:11

送你一句经典,股市没有对错,只有输赢!

撬动一个地球06-10 22:58

董宝珍的举报概括起来一句话:涨得太多了,遭人记恨:遭大V董宝珍举报,舍得再次跌停,后市将如何走?

听天-由命06-10 22:12

买白酒的从不谈论银行地产,为什么买银行地产的都要捎带白酒呢?

全部评论

球雪一哥06-13 15:25

居然跟茅台比,有的比吗,真是装糊涂

前沿科学06-13 15:17

华侨城真的能和喝一口就Hi的茅台相比,就算是万亿的市值又能怎样?未日黄昏,一早就看到5元了,跑了!

笑看风云7806-13 14:32

不服不行

五山居士06-13 07:18

大批建筑工人要失业,让他们都去踩曲?

早晚赚回来06-12 22:56

房地产是昨日黄花,华侨城本质就是个房地产公司,靠欢乐谷的话估计都要亏本。