恒大的现流弱到爆
前几个月,我说,在A股,检验是否巴菲特式(还有别的式,各有所长)价值投资者的唯一标准就是是否长期持有过格力电器。现在我说,在中国,没买过恒大地产,也算不上。这句需要时间验证。
本人自华为“退休”以后,转行专业股票投资。扫描全国范围内低估的杰出企业,有两家一见钟情的,格力电器和恒大地产。都具有杰出企业的基因(战略、执行力、文化),却都在资本市场饱受争议。恒大的争议比格力还大几倍,有争议才有超额收益。今年年初,二者各占40%仓位,并列第一重仓。不过现在前者缩至三成,后者已超六成。没减持格力,只是恒大涨的多。
恒大地产,香港上市,代码3333。虽然叫地产实际上是恒大集团整体上市。主业地产是全国第二,上半年销售873亿,仅次于万科。控股恒大足球60%,就是那个亚冠冠军俱乐部,已申请登录新三板。控股恒大文化100%,现在热映的电影《破风》为恒大影视出品、恒大院线已开业40家,两年内200家,已申请新三版。控股恒大冰泉100%,最近全国疯狂大促销,各位都喝上长白山天然矿泉水了么,已申请新三板。控股恒大健康75%,中国整形美容抗衰老、社区医疗第一龙头,香港上市,近期超级大牛股。控股恒大物业O2O(借壳马斯葛,香港上市)55%,腾讯入股20%。此外控股恒大粮油100%、恒大乳业100%,今后都将剥离上市。
恒大地产,两年内就会成为十家上市公司的控股公司。然而,这么一大坨,市值多少呢?600多亿人民币。此外,中国股市最高的股息收益率,中国股票史上最强劲的回购注销。
就说这么多。有缘的价值投资者可读笔者历史帖,就能明白为何低估至此。无缘者以后会……,哈哈哈。
$格力电器(SZ000651)$$恒大地产(03333)$$万科A(SZ000002)$$贵州茅台(SH600519)$$宇通客车(SH600066)$$恒瑞医药(SH600276)$$福耀玻璃(SH600660)$$中国平安(SH601318)$$招商银行(SH600036)$