让他们浪。世界还是隆基和我们的。
@轻神骨头 @加息首季 @薪者 @beiguoqishi @蓝色双子 @Jason_K023
今年220亿我还不敢想,能有190亿就不错了,给25倍-30倍市盈率,市值达到4750亿我开始减,5700亿清仓!别怪我没格局,持有隆基三年了,这半年被磨得体无完肤,晚上做梦都在替它算业绩!
不敢说,因为:
①太可怕了。(你对HPBC利润远高于PERC的判断是正确的)
②硅料暴跌vs.缓跌,是未来一年光伏终端总需求和走势的决定性变量。
③$隆基绿能(SH601012)$ 在经营方面的审时度势(短期投机)对利润率的影响巨大。
总体上,我认为现在就谈全年还为时尚早,但上半年把过去两年失的血补回来一部分,净利150亿还是有很大把握的。
隆基的管理层是相对优秀些,但谈不上什么神出鬼没,合纵连横。 其他公司管理层也不都是傻帽。这两年隆基与对手的差距以肉眼可见缩小,无论是市场地位,成本控制,技术水平,盈利水平(不要说什么暗藏的什么秘密武器之类的),市场也看得很清楚,长时间的低位估值就是明证。这都说明了隆基的管理层只是优秀些而已,而且只是过去,未来还有待观察,但其他公司管理层也在迎头赶上。
对,乱局之中真龙头必然遭围殴,因为只有这样才有利益,才有“超预期”。但是,在山头林立以后,乌合之众必然散伙,因为只有这样才能个人利益最大化。
在组件端以20%的市占率,掳走80%的利润才是$隆基绿能(SH601012)$ 应有的追求。钟董已经明确提出“内生增长力”这个我一直强调的问题。
设想一下:总共一百人,一百个苹果。20个人瓜分80个苹果,每人4个;80个人瓜分20个苹果,每人1/4个。如果1/4个苹果只能苟延残喘,而不能扩大再生,那么,下一轮的抢苹果对后者就会更不利。前者实现了可持续的内生增长,而后者却必须依靠外界输血稀释。
隆基让光伏有了经济性,但也引来了傻钱儿的觊觎,为被打死的前浪们打开了吸血之路,这是一个万亿级的不幸。人不二过,这是最后一次替人做嫁衣。后面要恢复二八分账,按劳取酬。
如何做到?欢迎唱空隆基,欢迎逆反心理,欢迎走你们自己的老路。别怂!