这一年,挺不容易……

#2021年基金投资总结# 

年末,几位大佬聚会,酒至半酣,终于敞开心扉。

港股说:不好意思,是我拖大家后退了,我今年跌了15%,全球垫底,愧对各位!

沪深300说:也没啥,大家不用五十步笑百步,虽有各路大佬相助,我也下跌了5%。

地产说:家家有本难念的经,俺是笑不出来,去年我跌18%,今年又跌23%。虽然刚打了降准和定向降息两针,但还是不见啥好转。

正在这时,门口响起了讨饭声:各位大佬,赏点吃的吧!

众人举目一望,之前趾高气昂的中丐互怜,拖着棍子,破衣烂衫,满脸污渍,端着半只碗,可怜巴巴的望着大伙。

先后经历JP灭门,LD抄家,ZL严打,中丐依已没有了往日的神气。

这时,隔壁桌的标普扔过来一枚硬币,当啷一声落在中丐的半只碗里,大声说:滚!不要打扰了俺的雅兴!

中丐赶紧道谢,转过身,暗暗憋了一口气:我——会回来的!

此时,大家发现,有一位瘦小的身影,在角落里独自品着小酒,竟然是——可转债。

可转债等权重指数,在2021年不知不觉涨了33%,而此前的两年分别上涨了28%和23%,不知不觉翻倍了,比大口喝酒的标普还牛,正在闷声发财。

可转债是一种带转股权的债券,类似于“债券+彩票”。理性投资可转债,日常可以当债主收息,如果正股涨得比较好,可以将彩票拿去兑奖。

日常我们分享可转债打新信息,并对可转债进行详细分析,提供低价转债和折价转债等提示,为大家投资提供参考。

2021年,在信用收紧,政策趋严,货币适度收紧的背景下,市场的投资机会大幅减少。但是间歇性复苏的经济和行业,也提供了一些不错的投资契机。

包括行业景气度持续超预期的碳中和,价格涨幅超预期的煤炭、钢铁等。但是这些机会往往持续的时间很短,如果不能精准把握,赚钱也很难。

例如2021年2月至9月,煤炭行业最大上涨了120%,但是其后三个月最大下跌了1/3,赚钱并不容易。

市场广阔的新能源汽车,也曾在一季度出现最大近30%的下跌,中间多次出现10%左右的调整。

2021年,如果要用一个词来形容,基少感觉最贴切的词是——内卷!

也就是大家都很努力,最后基本都没赚到钱。

如果使用可转债,可以在债性较强时布局,在偏高位置时逐步止盈,可以相对稳健的获取收益。

这里推荐几只历史业绩表现不错的可转债。

1.鹏华可转债债券A(000297).

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基金经理为王石千,一位风格稳健,业绩优秀的债券基金经理。他自2018年7月13日掌舵。

2019年、2020年和2021年截至目前,年度涨幅分别为31.46%、40.41%和27.42%,表现非常稳定,过往3年历史最大回撤为13.68%。

2.南方昌元转债A(006030).

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基金经理为刘文良,有6年多的基金经理任职经验的债券基金经理,风格偏稳健,历史业绩优秀。他管理时间最长的基金为南方广利回报债券,任职5年多累计盈利35.49%。

他自2020年3月6日掌舵这只可转债基金,基金的业绩也显著好转。2020年和2021年截至目前,年度涨幅分别为43.22%、32.32%,表现优异,过往3年历史最大回撤为13.32%。

3.广发可转债债券A(006482).

基金经理为吴敌,担任基金经理只有不到2年的时间,但是业绩非常优秀。他自2020年4月30日开始掌舵这只基金。

2020年和2021年截至目前,年度涨幅分别为31.68%、41.62%,表现优异,任职以来最大回撤为11.59%。

但基金费率不友好,持有满30天不满180天,赎回费要收1%,C类也是如此,且会按年收取0.4%的服务费,偏高。

E类基金(010629)费率比较友好,持有满30天不收申赎费,仅按年收取0.2%的服务费。

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4.金鹰元丰债券A(210014).

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基金经理为林龙军,担任基金经理时间接近四年,所管基金全部盈利,业绩非常优秀。他自2018年5月17日开始掌舵这只基金,从2019年3月19日开始独立管理。

2018年下跌2.47%,2019年上涨17.43%,2020年上涨30.59%,2021年至今上涨34.4%,期间最大回撤为13.06%,表现比较优秀。

其他表现优秀的转债基金还有博时转债增强债券A(050019)、浙商丰利增强债券(006102)、天弘宏丰增强回报债券A(006898)等,也值得关注。

需要注意的是,可转债基金也会下跌,最大的回撤可能超过10%需要投资者留意。

个人的“年年赚债券”基金组合,使用了前两只可转债基金,以及林龙军掌掌舵的另一只偏低风险的基金构建组合。组合会根据市场风险变化,动态调整可转债基金仓位。

目前可转债基金的配置仓位在50%左右,其余为纯债基金。

组合最早于2018年9月成立,目前四个年度全部盈利,2021年至今累计收益14.14%,复合年化收益率超过14%,期间最大回撤未超过7%,相对更为稳健。

 $鹏华可转债(F000297)$   $南方昌元转债A(F006030)$  $中概互联网ETF(SH513050)$  

 @今日话题   @蛋卷基金   @雪球创作者中心   @ETF星推官  

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精彩评论

股-禅2021-12-19 21:28

这逼装得,竟然上头条,这就是雪球的格局。

稳健投资者18732021-12-19 12:57

现在买可转债,不怕高位接盘?

彩色的天空zxv2021-12-19 12:11

你就是在角落喝酒的可转债,见了真面目了!

小庄8662021-12-19 21:19

明年,会更不容易😂

雪球创作者中心2021-12-20 10:41

#2021年基金投资总结# 我刚打赏了这篇帖子 ¥18.88,也推荐给你。

全部评论

子非说股01-09 04:57

你的交易有致命错误,完全没有主线、逻辑、选股、识别买卖点信号概念。只有按照科学、系统的交易体系操作,才能持续盈利,你还没走出交易的迷宫。可到我主页了解正确的交易体系,每周有测试股票池。

小豆豆她爸2021-12-21 16:52

可转债这几年的收益率明显不可持续

蓝色鸡尾酒fcn2021-12-21 08:41

人弃我取1232021-12-20 18:59

评论已被 基少成多-似曾相识 删除

基少成多-似曾相识2021-12-20 14:36

谢谢!这个打赏在冰冷的大盘面前很温暖……