错过了保利协鑫能源,后悔吗?

今天看到保利协鑫能源飙升,内心还是有一点错过的小小遗憾,更重要的是,证明了自己的持仓结构还需要进一步的优化。

目前自己的第一持仓,伊利股份占比40%;第二持仓,农业银行H股占比33%,然后才是复星国际、中芯国际。

其中伊利股份盈利20%,但是没有达到目标价位,就没有考虑减仓。对于投资者来说,在两种情况下会考虑减仓:(1)涨幅巨大,达到了目标价位,或者(2)看到了性价比更高的标的,换股。伊利股份没有达到目标价位,并且也没有看到涨势转为跌势的信号,虽然相比历史估值不便宜,但是跟其他消费股的估值来做比较,伊利还是有很大的估值优势的,股息率还有2.55%,PB、PE跟其他的相比,也不算高。换股,也没有找到必换的理由。就算与保利协鑫比较,如果后者的净利润同比是增加的,或者自由现金流为正,我可能都会买一部分。但是保利协鑫能源除了估值低,PB仅有0.75,还没有看到其他明显的优势。虽然太阳能新能源的隆基股份最近涨幅巨大,但是隆基股份的净利润同比是增长的,这一点不同于保利协鑫。因此换股没有完全的理由。

农业银行亏损1.5%,农业银行是一个令我很郁闷的股票。从绝对估值、股息率,都是很低估的,但是前一段时间的下跌加上人民币的升值,使得农业银行H股亏损,并且在不断的补仓过程中,仓位占比越来越大。农行AH股的价差,现在达到了22%。农行在下跌的过程中,不断补仓,现在看来是一个错误,因为很大一部分仓位,在补仓后,价格创下了新低。

如果没有农行的高仓位比例,对于保利协鑫,个人会建立观察仓。但是农行过高的仓位,并且亏损,就放弃了保利协鑫的建仓。

最近农行的走势很沉闷,特别是港股银行了,伊利股份也不是很理想,但是部分电动车类、生物制药类、新能源类表现较好。因为持仓结构的原因,即便上涨、恒生指数上涨,个人资产总值并没有随着增加,这也说明,持仓结构还有有问题的。后续择机减持农行是一个必须的考虑项。

如何优化持仓结构呢?什么样的持仓结构对于当前才算是合适的?当前市场的主要矛盾与次要矛盾都是什么呢?