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$绿城中国(03900)$
绿城石家庄拿地,楼面价格4750左右有一些配建,实际成交楼面应该更高一些。
经过管控建安成本,融资成本,压缩人员。2019年绿城在很多企业都觉得地不太好拿的年份,当年新增货值的净利润率在10个点左右。
石家庄这个区域,之前关注过,一眼就知道了大概,地是好地。恭喜绿城,管理层加油。
楼盘位置和附近楼盘售价已经标出,图片买酒去就是土地位置。

精彩讨论

人淡若菊2020-03-28 09:17

跟踪行业,我积累10多年,而且不是销售,管理这条线,是行业宏观这条线。
早期关于行业,我也已经说过了,整体上小幅度调整,一二线可能周期弱,三四线比较明显,每一次下行都是购买力继续,每一次上行都是购买力释放,需要能很好的判断行业即可。
对于企业,我判断是分化,今年是分化元年,我也多次说明。我不看好雪球上绝大多数的大v的力挺地产,因此我是少数派,也是被边缘化的一派,很显然不是我错就是他们错。行业分化我判断是绿城向上。我也坚信,如果没有战略的眼光处理16,17的问题,很多企业会很难受。
我记得我18年中就判断过行业增长的头部出现在top10到30之间而不是龙头集中。top10整体放缓。
行业,城市,企业分化我说过很多次。
这种事情没有模棱两可,只有对错之分。
结论就是,本轮分化我判断绿城的崛起已经不可逆转,只有对错。

人淡若菊2020-03-28 08:52

你上一次留言,我就想回复了,另一个留言的叫什么猫的,我是直接拉黑了。
你也是什么会计师之类的人,你看不看报表,为什么一些企业,60,70亿的利息支出可以百分之95甚至百分百利息资本化,而且一些还有不少自持。
你自己不会还原利息资本化,做对比?绿城整体上利息支出实际是70多亿(包含永续债),费用化接近百分之40,这种费用化有几家能有什么很高的利润?要是都资本化,直接可以拉高28亿。
你自己也是会计出生,难道没看出,一些企业的利润很不错,但是现金流却一直恶化,某电解铝企业,曾经中信配股的时候现金流改善,但是在没资本支出的情况下,即使不考虑折旧,有息负债也现金也严重不匹配。
你作为会计出生的人,难道没看出绿城的经营已经发生了很大的改善,在有息负债没增加太多的情况下,货值,现金控制的非常不错。
你作为会计出生的人,难道不知道绿城这份年报的含金量?虽然10多亿的归属,还有14亿的资产减值。你作为跟踪地产的人,难道不知道16,17的大量的地才是应该减值的。
对于减值,我无可非厚,最大的遗憾只是管理层没考虑投资者的倾向,没有参考同行。
你作为一个会计出生,跟踪地产的人,难道不清楚19年拿地货值能有百分之10的净利润率并且持续改善就是行业中比较优秀的。
仅仅为了填补宋卫平时代的坑,三年减值了40亿,就直接枪毙一个管理层在经营上的优秀,是及其可悲的,我反而觉得没作弊的年报虽然伤害了很多人,但是坦荡荡,没什么不好。
我也相信,如果参考同行标准,绿城的净利润会非常漂亮,如果随便来个资产重估,分分钟2到3pe。但是这样对公司本身有何意义。
蹭绿城流量的合作方,很多都估值较绿城高,要知道经营上他们是小弟,只是股权是,估值上他们是大哥。
招商绿城,建发绿城,禹州绿城,绿九平台,金地绿城,远洋绿城这些项目大量的存在。
请你仔细的把绿城的年报看一遍,看看净利润是怎么出来的即可。
当然,我也从来不否认连续三年绿城资产减值,而且基本上都是16之前项目为主。
$绿城中国(03900)$

舒缓2020-03-28 07:49

对房地产不是太懂,下面的言论有可能是错的。再者,也不知这块地什么时间开盘。不过作为石家庄人还是愿意给楼主分享我的一点看法。石家庄过去几年是往东南发现的趋势,因为西北有飞机训练场,其实西北这里从各方面我认为更应该发现,因为这边距离大山更近一点,市中心到大山的距离相当于市中心到绿城的这个距离。至少应该均衡发展吧!现在据多次报道,飞机训练场以确定搬迁。所以我的感觉是以后西北的发现可能更好(我住在西北方位),绿城在西北这边一个很好的位置也有在建的小区(于底)。

人淡若菊2020-03-28 09:22

我这种说话很容易得罪人,你能受得了,也证明至少心胸还是开阔的。

80后投资人2020-03-28 09:18

不用搭理西蒙蒙斯的多这种传销拉皮条的

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宁拙勿巧2020-05-03 16:13

想买,不知道限购不?

愤怒的龙卷风2020-03-29 22:43

出生与出身,我怎么就关注这个?

不远的将来2020-03-29 18:51

算是 别墅算高端 但这仍然是自身的产品分类。

清风01012020-03-29 17:53

绿城的YOUNG系列高层公寓是为年轻人设计的,应该算低端了吧

不远的将来2020-03-29 15:52

是不是那个八大谱系?那个严格说不算做产品定位,应该算是产品分类。

万科高层这一类,就分出四个产品定位。

清风01012020-03-29 15:33

官网上有详细介绍,还出了一本书

知行实践者2020-03-29 14:05

分析到位,感谢

不远的将来2020-03-29 02:08

感觉都是高端下的产品系列 ,绿城有低端产品吗?我确实对绿城不了解,但印象中就是高大上,不走低端。

不远的将来2020-03-29 00:46

低端多产品线是?

清风01012020-03-28 22:25

绿城也十多个产品线了,高中低端,中西风格,官网上都有