bearmimi

bearmimi

2020.06至今 云君山海5号基金经理助理,张丰。以梦为马,不负韶华。

bearmimi回复的提问

类似的净利润率,相同的集中度提升逻辑,良好的现金流,药店和物业哪个是更好的行业?查看全文

他的全部讨论

$锦欣生殖(01951)$ 开盘4个点,看来市场反应也不慢…不过比起上海机场来,可能还是慢了点?[大笑][大笑][大笑]查看全文

财政收入的集采比如说房子(或者叫集拍),会炒出最高的溢价率;财政支出(对,现在医疗系统从收入端变成成本端了)的集采,会压出最高的折价率… 所以,在中国,最好的投资是…[想一下]//@吉普赛007:回复@忧郁奔向冷的天:房子的集采是招拍挂啊[笑哭]查看全文

现在我更倾向于认为,利率是资本或者信用的价格。我借入别人的资本也好,向银行借贷进行信用创造也好,都是借入“财富”去进行新的财富创造活动。货币只是这个过程中,“财富”的计量单位或者说实体经济的面纱而已。 但这个计价物还要用于物物交换,即一般等价物。由于人与人之间的互信问题,一般...查看全文

利率到底是货币的价格,还是资本的价格,还是信用的价格?查看全文

这也敏感??????不仅诛言辞,还诛心啊。但这已经是平台里最宽松的之一了...查看全文

已经看到有人说药店赛道大参林一直占据着最优秀的资源,表现也是最出众的,是行业当之无愧的龙头。 但是一年以前配得上这些称号的是益丰吧...股价论英雄果然是不可避免的啊...查看全文

回复@rickshhhhhh: 这个问题是隐私问题的一个子集。 首先,采集这种数据是否是允许的?如果允许都不允许(侵犯隐私),那就没有接下来的问题了。 假如是被允许的,那么是否允许采集方垄断这种数据?如果允许,那也没有后续的问题。 如果不允许,那么是否承认蚂蚁对于(采集)这种数据,有自己独特...查看全文

我觉得吧,理论上,利率应该是在基准上下波动的;实际中,利率是分层的,且断层现象非常严重。 假如蚂蚁使得本来只能拿到18%以上利率的p2p或者线下人情贷砍指贷的人拿到了15%的利率,这就是一种边际优化。应该讨论的是这种优化是否平衡、稳定、可持续,是否有侵犯隐私之嫌(但在中国,公私权面前...查看全文

医药系列研究—锦欣生殖首次研究报告(提纲)

此份报告 @知毅 兄珠玉在前(《锦欣生殖研究简报》),我就不专门写报告了。围绕研究中发现的这个行业(辅助生殖)的特点、锦欣生殖公司的特点等列一个提纲,并向知毅兄请教,在这里留一份提纲存根。其他观众如有宝贵建议也请不吝指教。 行业的特点: 1...查看全文

回复@汤诗语: 地铁就收2块钱,某些一二线城市新线开通、免费吸引流量那几天简直是爆了,你都不知道这么多(老年)人平时都藏在哪...后来取消免费一下子就正常了...//@汤诗语:回复@大苹果的飞飞:你太高估中国人的收入水平和支付意愿了。哪怕给小孩打的自费疫苗,三线城市、县城、农村都卖不动。这还...查看全文

美国在抗疫公共卫生方面犯了很多愚蠢的错误(比如特朗普为了“稳定”知情不报),这不代表人家的药不行。中国抗疫第二阶段的举措卓尔有效,这不代表第一阶段就是对的(同样的例子)。 这话说出来,估计是两边都不讨好,最后被两边都拉黑。 不过也别担心,我们的那些人对已经成为公共事件的大事的**...查看全文

这应该是去年能够预计到的,信达今年的最后一个利好吧。当然,进港股通是超预期…//@Stevevai1983:这个是大适应症,信达进度领先相当多。。查看全文

@Stevevai1983 你说得太委婉了。但你的那个不能转发,我单独写一个吧。 我来打个比方。中国去非洲投资(当然中国人心里知道都是为了赚钱,但是宣传上要说是帮助非洲兄弟;非洲兄弟也知道我们是为了赚钱,但官方的政治正确也是中非友谊。非洲人民自己怎么想,你猜),为的是自己赚钱,但客观上也提...查看全文

大家帮忙推荐下物管行业及公司研究得比较深刻的大V?我想搜寻到来电的并好好请教一下相关知识[鼓鼓掌]查看全文

我司研究员的作品,请大家多多给出宝贵意见[大笑][大笑][鼓鼓掌][鼓鼓掌]查看全文

房地产系列研究报告之五——物业管理业及玉禾田研究报告

(本文相当多内容改写自 @lceric 的物业相关研究。如有侵权,将立即删除相应部分) 一、前言 本篇报告对物业管理行业进行研究。物业管理在第一感觉上是一个苦哈哈的差事,无非是收一些物业管理费、做一些杂事而已。但从18年到现在,各开发商旗下的物业管理公司纷纷在港股分拆上市且走出了长牛行情...查看全文

4-2-1对国家或者民族是不可持续的,但对个人自己是可持续的。 至于家族这个概念,我认为本质是个人基因想要尽可能延续的“本能”。但现代人做决策也更少地依据“本能”、更多地依据“效用”,就是看自己过得爽不爽。所以人均GDP(OR人均受教育程度)到了一定程度,人就更多地为自己而活,少生优生...查看全文

读精彩的买方研报真是享受。 感谢雪球让我无成本读到了很多这样的研报。 我也将竭尽全力写报告,尽量简洁而充分地表达我的认知,希望能以此作为回报。 分享和交流导致进步。让我们继续共同进步吧。查看全文

中国到底做对了什么?

现在的工作内容,可以初步涉猎一些原来未了解的行业。在这个过程中有一些所思所想,记录一下。 我们知道,唱衰中国的言论已经持续了很多年,但从历史数据到可预见的今年年底来看,我国经济应该不会有反转至颓势。暂不考虑其实我国GDP其实远未达到潜在GDP这种可能性,单看数字还不错的历史数据,可...查看全文

这几点说得很中肯。基金经理能否用几句话大致讲清楚自己的投资逻辑和核心理念其实很重要。 一则能让外人用很短的时间听明白大概逻辑,方便他们决策是否进一步投入时间和精力了解(对理念不感兴趣的也可以一票否决、节省时间);二则大道至简,如果几句话无法说清楚核心要点,某种意义上说明基金经...查看全文

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21