我曾经很看好雅砻江两河口和杨房沟的投产,无论从装机发电量还是跨年荣枯调节角度,甚至是输送江西的特高压建设落地解决消纳问题,我都觉得很好。而且川投能源还发行了可转债,转股价9块多,为防止遭人诟病国有资产流失,管理层也有做高股价促发转股的动机,而不是主动下调转股价。但后来我还是逐渐转变为成长股投资,川投现在好不好?很好,但比较一下别的股票,我觉得别的更好。所以归根结底不是电力或者水电好不好的问题,而是我自己的能力圈内哪个更好的问题
他们是父亲的肩膀,母亲的乳汁,值得尊敬。$伟明环保(SH603568)$$长江电力(SH600900)$@今日话题 $国投电力(SH600886)$
我曾经很看好雅砻江两河口和杨房沟的投产,无论从装机发电量还是跨年荣枯调节角度,甚至是输送江西的特高压建设落地解决消纳问题,我都觉得很好。而且川投能源还发行了可转债,转股价9块多,为防止遭人诟病国有资产流失,管理层也有做高股价促发转股的动机,而不是主动下调转股价。但后来我还是逐渐转变为成长股投资,川投现在好不好?很好,但比较一下别的股票,我觉得别的更好。所以归根结底不是电力或者水电好不好的问题,而是我自己的能力圈内哪个更好的问题
发的电往哪送估计不是发电企业能决定的,定了就不能很难改了,雅中线建好后只有杨房沟一个电源,明显喂不饱,其他电站能不能暂时借用这个通道都很难说。
四川市场电,目前丰枯均衡电价是0.26左右,完全市场化的两河口平均电价也就0.27的样子,估计初期不会那么狠,平均电价三毛出头是大概率事件吧,比外送略高。两河口自身亏损是有可能的吧。但把下游增发电量考虑进来还是很不错的,由于下游特别是二桐汛期不能满发的同时弃水,两河口减少的汛期电量会明显比理论值少,净增发电量应该会更多些。这样所得税优惠好像没啥用。
雅砻江留川电量好像大部分并不直接参加市场交易,两河口带来的丰枯分布变化不知道能不能使平均电价提高。
杨房沟送江西初期应该会给个凑合的价,可能和滇西北送广东类似,0.3的样子,不然送雅中线的后续几个造价更高的电站没法开工了,还没开工的电站话语权还是有的吧。杨房沟和后续电站的情况可能和澜上差不多。
成长股当然远比电力股要好的多。
但关键是你怎么确定成长股是否可以持续成长?
股票操作,大道至简,无外乎四个字,低吸高抛。
关键是确定何时为低,何时为高。
因此作者说的只是正确的废话。
我不认可你的观点是因为不认可你的世界观。
照你的理论,快递也是在压榨中国制造业和中国广大消费者的利润。是不是也不应该投资呢?我持否定态度。在社会的发展中,人类对快递的依赖度是会继续增加还是减少呢?我认为在移动互联网和未来的5G世界里,让越来越多的物品高效的移动,是未来的大方向。疫情来了,人们更加感受到快递的重要性和高效性。快递让中国企业有了效率,甚至可以说快递是中国经济的根基。快递也是推动B2C向C2M转型和柔性化生产的重要基础设施。因此就算快递暂时过剩,或者利润率保持,靠量的增长也是值得投资的。
那么说回电力,如果从人类发展的角度,现在的用电量是否过剩?我的看法是远远且远远远远没有过剩。现在的数据中心仅仅占到全国用电量的2%,而未来的社会里,数据中心的用电量可能会占到40-50%,一切现实社会的东西皆有上云的需求,加上汽车要用电,智能家居的要用电,5G普及了要用电。人类对电的依赖只会越来越大。暂时的电力过剩只是人类发展进程中的小插曲。从长周期去看只是不断发展中的小小迂回。而未来火电和石油必将走下历史舞台,清洁能源:水电、光伏、风能等是方向,而那时这些电厂也会转型。
所以电力的未来是很美好的。