踏浪而行-万华化学

近期万华在40上方震荡调整,明天可能再次会有跌破40的介入时机,我想说的是万华化学年底冲击50是高概率事件,不过你需要煎熬八个月甚至更长时间,你有耐心、信心和决心吗?

为什么会这么说,万华化学目前就好比冲浪,几个非常难得的巨浪正在酝酿并进行中,万华需要做的就是踏浪而行,顺势而为。

一重浪

企业自身发展的优异性:重组已完成,领导传承梯队已形成(廖-华接班概率很大),几大研发中心陆续投入使用。四十年积淀企业文化,汇集最优秀化工人才,工程师福利进入收获期。可以说比万华还优秀的中国企业在上市公司中十个指头数的过来,这样的公司不投资,不好意思说自己价投。

二重浪

业绩反转:说万华逃不过MDI价格的起伏,对于去年那腰斩的股价,不得不承认好股也需要好价,必须敬畏市场。极端的聚合MDI11000价格已经过去,目前最新市场价格在16000(含税)。如果保持目前MDI价格和原料纯苯价格不变,那是非常不错的暴利。至于17-18年上半年市场聚合MDI二万多,万华实际也没卖过那么高。但是主要原料那时候纯苯却在高位。上图

MDI最近在涨(投资万华不会查MDI价格?出门左转再见不送),而主要原料纯苯却僵持在底部,形成的价格差逐步扩大,利润如何自己算。所以目前万华天天在赚大钱。

三重浪

毛衣战缓和和国家刺激经济:四月开始就要执行增值税降低三个点,这个执行决心和力度是巨大的,会刺激企业投身实体,而实际经济就离不开万华的产品。毛衣战趋向和解越来越近了。信心比金子更重要!从来没有经济预期变好,股市却变差的。

四重浪

这个比较突发,安全和环保这次因为江苏会越来越严。以后各地政府招商引资不会什么都欢迎什么都绿灯,涉及危化品的,会摸摸头顶的帽子,等于准入机制会越来越严。而且对于环保、安全要求的标准越来越严,已有不合规的化工企业会被逐步清理出去。对化工企业的安全和环保成本提出更高要求,效益不好,技术不过关,专业配套人员不到位的,都会被市场淘汰。头部企业马太效应越发明显。万华缺钱、技术、人、地?

最可怕的设想:有人说化工企业最怕炸,一炸全完。万华16年出过事,它深知安全生产的重要性,这方面它这几年一直当作重中之重在抓。另外它有三个基地......损失可以通过MDI的应激性暴涨弥补。当然这是谁都不愿意看到的设想,也希望永远不要发生。

@今日话题 $万华化学(SH600309)$

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精彩评论

全部评论

我要淡定了04-12 20:21

你做万华化学波段吗?还是一直持有不动?

VillageDreams04-12 19:06

52不卖 还是不动了 扛着吧

周期价值之旅04-12 12:41

大盘连续两天调整,外面一片哀鸿,好像牛市结束了。贸易战谈崩了?不减税了?经济掉头转向了?怕什么,慌什么。 $万华化学(SH600309)$ 从16到54,54再到27,27到52,这两年多,从未空仓,经历颇多。近期万华冲52有行业板块鸡血的带动,所以打下来也很快,不过这样更好,不然我只能把万华一年目标价看到60,调整越深,走的更远。近期万华唯一的雷就是一季报不及预期,这是为数不多深吸的机会,至于今天这样的盘面,继续网格操作,两次过山车不是白挨的,坚定持有万华,你只会输掉心态,却不会输给时间。收回把万华看作华为,茅台的比喻,它们不一样。若干年后 万华还是万华,只是别人眼中 XX行业的万华。

Monny程04-07 20:16

比如小鲁西

周期价值之旅04-07 18:06

这个周末化工股已经被集体意念涨停了。本来对于 $万华化学(SH600309)$ 个人判断是今年下半年结合半年报、三季度报股价上50,乐观点创新高。不过,江苏整治力度之大出乎预料。可以预见接下来一段时间,不超过10亿以上的化工行业投资,不再受地方政府的欢迎,重污染的,沿河流域的、人口密布区的都会被画红线。化工行业的头部效应、马太效应以及先入为主效应叠加。再加上本周万华四根天线宝宝,可预期酝酿一波大的行情。下周可能直接上50,上半年破新高可期。当然预测股价常常会被打脸,但是配置万华,配置优秀顶部化工企业却是今后很长时间的理想投资标的。
比如,甜味剂大王,金禾实业;POY老大 桐昆股份,农药龙头,扬农化工;浙江龙盛.....狗剩就不推荐了,已经不是成龙,而是成妖了。