李定国

这位U兄跟融创渊源颇深。查看全文

偏烟蒂，国企臭毛病比较厉害的一个公司，漏点比较多，便宜稳健安全大概是他的优势，前面回复也谈了绿地可以去看一下。查看全文

很多A股地产都容易让人有这种错觉，觉得非常便宜。我认为2020年会是一个房企内部大分化的一年，以前几年可能上市房企80-90%都大赚特赚，明年起会发现，有些公司还能继续增长赚钱，有些公司却怎么也释放不出来利润，前者占比会降低到百分之三四十。16下-18拿的贵地要开始结转出来了。这个企业我私下...查看全文

华润置地的质地很好，商业做得非常好，国内最好的，并且主要是高能级城市核心地段，商业也是高端为主，这样受网购的影响力最小，在现在国人购买奢侈品回流国内的大趋势下受益明显，尤其是HK事件的短期中期甚至长期的影响（最近好像lv把铜锣湾的一家店关了），他的租金收入增长的确定性很高，很快可...查看全文

我不是说这两很差，我只是说，没那么好，只看权益比市值的话会是很大的误导//@李定国:回复@守正不出奇唐:金科和阳光城的利润率比很多人预计的要低，阳光城因为高杠杠利息吃掉更多利润要更低一点，毛估估金科6-8%，阳光城5-7%，这样算的话权益比市值就没那么大的优势了。阳光城杠杠高，土储利润也不...查看全文

回复@数说投资: 这是报表利润，分母就只是表内的收入，都不是表内的销售额，分子还加了表外的投资收益//@数说投资:回复@李定国:金科18年和19年结算的接近10%，19年销售净利润虽然有所降低，但也比6-8%要高，大部分在8-10%左右。查看全文

金科和阳光城的利润率比很多人预计的要低，阳光城因为高杠杠利息吃掉更多利润要更低一点，毛估估金科6-8%，阳光城5-7%，这样算的话权益比市值就没那么大的优势了。阳光城杠杠高，土储利润也不厚，相对其他优势房企而言风险是要大一些的，这也是权益比市值看起来特别高，但股价不愠不火的原因。金科...查看全文

这一家管理层不行不管是能力还是品质上，浴缸泡澡下面塞子没塞，水怎么注也没用，也就一点优势：便宜。08年销售就排全国第二了，现在呢？去年大底部0.2-0.3pb的估值时候，利空频出，又是减持又是高价收购百年人寿股票神马的，意味着什么自己去思考吧。查看全文

绿地的问题是这个企业有很多问题，该有的国企的毛病几乎都有，并且还很大，内部漏水，管理层能力一般进取心一般品质一般战略一般，总之很一般，资本市场早就习以为常了，这类企业大概率永远不会有惊喜，很平庸，“混日子”。低估是很低估，但也没你说的那么低估，对这类企业的业绩与估值要保守一些...查看全文

回复@朱酒: 现在城市存量住宅大概280亿平米上下，里面商品房比例大概45%，老破小什么的太多，看大的数据，缺口还是非常大的，按照城镇化率75~80%，14亿人口，人均40平米算。//@朱酒:回复@李定国:10年之内会出现2亿套新建房源，可供6亿城市人口居住，即便十年之后全国城市人口可以达到10亿人，也完...查看全文

回复@Helenxwf95: 恭喜Helen~，新年快乐，明年更好~~//@Helenxwf95:回复@Helenxwf95:谢谢，认识三年，从你身上学到融创的东西不少。@李定国 [¥19.18]查看全文

多谢信任，新年快乐，新年顺利，市值节节高查看全文

专家不敢当。现在内房地产普遍偏低估，2020年前瞻市盈率也就6倍左右，这个估值偏低的。对于中小优质房企合理估值在6~8倍，对于优质龙头合理估值在8~10倍，质地差一点小的，5~6倍吧。万科保利还是挺便宜的。查看全文

推荐投资者再看这篇文章。 $融创中国(01918)$查看全文

这个问题看你，有外面的确实方便不少，长期看也更好，有一些港股通也买不到。需要去开一个户联系富途，他们会教你。查看全文

回复@畅衡快乐成长: 新年快乐，新年顺利！//@畅衡快乐成长:回复@李定国:@李定国 [¥19.18] 大熊老师新年快乐，感谢分享查看全文

新年快乐，新年节节高。查看全文

如预期一致，春节前降准0.5%，这是比较一致的预期内的降准。虽然，也必然会对地产继续严防死打，但还是那句话大江大湖满上了，小溪流小池塘也会受益不少。以往放水，资金七拐八拐大多进了地产，现在可能只有百分之一二十了，但，也不错，政策如我去年9月说的一样已经是极限的拐点了。 @今日话题 $...查看全文

新年快乐，新年节节高！查看全文

喵喵太牛，推荐收藏细读学习！查看全文