赵莫言

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$长春高新(SZ000661)$ 量、价、规则，有时间的先解读，我还要等下班

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$长春高新(SZ000661)$ 自从投资长高以来，我一直有关注机构持仓，特别是持股100万股的。23年Q4-24年Q1，何帅的4个产品清仓了500多万股，万民远还剩的130万股清仓了。他两都是22年重新介入的，何帅之前在长高赚过大钱，22年何帅重新买入持仓640多万股，万民远持仓438万股，这两年何帅其实没怎么减仓...

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$长春高新(SZ000661)$ 听了下电话会，简单纪录了下要点，总体算比较坦诚，特别是涉及到三费预算都讲了。利润我并没有那么在乎，金赛目前看花钱水平我还是蛮认可的，多元化的管线基本都是儿科、内分泌科，是已经具备影响力和销售能力的领域，不是盲目多元化。比如曲普瑞林微球，作为性早熟抑制剂，...

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$长春高新(SZ000661)$ 先说结论，暴雷，到了杀业绩的阶段，今年生长激素营收就大概率下滑。可笑的是安科生长激素大概率还会有接近30%的增长。
金赛Q1营收24.7亿，同比增4.97%，净利润8.68亿，同比减3.02%。如果进行业绩拆分，因为今年Q1有营养品、皮科医美的营收，所以金赛Q1生长激素部分是下...

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$长春高新(SZ000661)$ 4月11日，金纳单抗就急性痛风性关节炎适应症NDA；4月18日，注射用醋酸曲普瑞林微球就儿童中枢性性早熟适应症NDA。今年拟计划NDA的还有亮丙瑞林注射乳剂-6M、长效促卵泡素和替勃龙片，希望一切顺利。
明晚就要发Q1季报，预测金赛营收能有25%左右的增长，希望不低于20%（去...

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回复@吾以观复_315: 不属于违规减持，不过在2020年中，因金磊和东吴证券的交流，收到过证监会的关注函//@吾以观复_315:回复@赵君度:这种属于违规减持吧

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回复@一生守护-百年成长: $长春高新(SZ000661)$ 我把金磊离婚事件，当作上次金磊出走事件的延续，我个人是做有罪假设的。因此，尽管今年长高价格如此之低，贴着10 pe，我新资金却基本买的都是上机，然后持有上机的感受目前还较好。当然，我投资长高的已有仓位没动，在这个价位，实在下不去手，股息...

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回复@交流1974: $长春高新(SZ000661)$ 看基金持仓变化，去年Q4是很有些主动性基金进入长高了，但是这个势头很明显被金磊离婚打断了。这也是我态度发生变化的一个关键节点。
金磊离婚是投资长高绕不过的点，这个利空炸得我脑袋嗡嗡的，这可不是个小事，不是事情热度过了影响就消了，这个事情如...

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回复@交流1974: $长春高新(SZ000661)$ 嗯，长春高新和金磊太具有迷惑性了，如果长高较早进入你的视野，你也可能和我一样。我认为我这是进化的过程，我初期的看好，是因为我只停留在纸面上，不够深入，独立思考不够。
翻看我的帖子的话，会发现我早期基本只看到好的方面，中期我开始意识到不好...

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回复@赵君度: $长春高新(SZ000661)$ 这些信息收集，我两年前就做的很细了（近5年财报、近3年公告、电话会议），但是我没有脱离出金磊的说辞，没有进行更深的信息验证和思考，这是我的苦果。你可以把近两年的电话会议听一下，连贯性的去看，再去看实际情况，想必一些事情会有新的看法。
我就说...

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$长春高新(SZ000661)$ 理性看待这些管线吧，只看管线和其靶点，不要被金磊额外的形容词误导。在打算进行申报IND的品种里，就可以说best in class，这种大话听听就罢了，金妥利珠单抗失败前不也吹的厉害。每个癌的市场空间，可以直接去查，还有竞争格局如何，不必听他说。另外，金纳单抗在急性痛风...

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$上海机场(SH600009)$ 首先，虹桥机场的估值建议去看公告《上海虹桥国际机场有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告》，虹桥机场估值为145亿，采用资产基础法和市场法。定增191.3亿，还包括物流公司和第四跑道的收购。这么说吧，只有在疫情期间才有机会，以这个价格收购。
其次，虹桥机场对...

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$上海机场(SH600009)$ 上海空港口岸进境外籍旅客正在大幅增长。从上海海关获悉，今年一季度，上海海关累计监管进出境航空旅客782.9万人次，较去年同期增长3.5倍，环比2023年第四季度增长23.8%。其中，上海的进境外籍旅客达118.5万人次，同比增长6.9倍，环比增长6.6%，占进出境旅客总数的15.1%。其...

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$长春高新(SZ000661)$ 我个人对于长高2023年年报，是拆分成“生长激素基本盘+长效专项+创新药转型”三大部分来交作业的。长高当前估值，我认为在合理区间下沿，在525亿以下个人新增资金会考虑继续买入部分。作业就不公开了，简单讲讲。
假设金赛错误的去生长激素化战略不变，粉、短水、长效的...

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$长春高新(SZ000661)$ 比较客观和深入，抓住了2023年年报的重点，文章质量非常高

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回复@scsn609609: $长春高新(SZ000661)$ 实事求是而已，又没有故意中伤。长高跌了4年，除了祝潮先入职时买了点，没有那个管理层用自有资金增持，也是很罕见的，需要慎重对待。好在现在实打实的在分红，股息率还可以，只能拿着分红等其创新药兑现了，再看2年。
不管投资长高的结局如何，即使创...

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回复@唐宋江山: $长春高新(SZ000661)$ 没买安科，所以只关注其生长激素部分。没买安科的主要原因，是其原长效处于待报产几年了，较大概率出问题了。新技术路线FC融合蛋白的长效刚完成I期临床，正开展II期，落后其他厂商，而未来是属于长效的竞争。从技术路线来说，融合蛋白也是劣于PEG的。本来安科...

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$长春高新(SZ000661)$ 虽然我还持有，但是除了公司回购进行低目标股权激励给固定人群发钱外（金赛2023年仍然是达到了股权激励考核目标），董监高增持都是年薪方案里的奖金，要求必须在限定期限买股票，不算数的，所以每次公告都只敢用自筹资金来表述。即使长高跌到106，也不见有哪位高管用自有资金...

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$长春高新(SZ000661)$ 安科生长激素销售收入同比增长36.24%，金赛生长激素销售收入同比增长3.52%，安科23年Q4生长激素销售同比粗估增50%+。

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$安科生物(SZ300009)$ $长春高新(SZ000661)$
安科生物2023年营收28.66亿，同比增22.94%，归母净利润8.47亿，同比增20.47%。公司主营生物制品药物保持较快增长态势，其中生长激素产品销售收入同比增长36.24%，为公司整体经营业绩增长奠定了基础。
这里面可以挖掘出一个非常棒的经营情况。结...

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$长春高新(SZ000661)$ 现在金赛的III期管线并没有给出什么估值，如果金纳单抗能成功申请突破性疗法，今年有成功的license out，就在逐步证明自己二次创业成功的可能性，只有建立起第二增长曲线的预期，估值才有可能发生调整，打开向上空间。
当然，3月20号披露的年报对应分红的股息率，将会是...