看来是时候离场了
there is some disconnect between how the Street's modeling you guys and how you're thinking about it.
估计都都郁闷坏了,为啥都报销了,还能不赚钱呢! DXCM 管理曾还在任性的提高OpEx预期 20%-25%,
1. 收入增速持续下降下降 JPMorgan 质疑 U.S. sales performance , CEO辩解要做同比比较,不要比环比;
2. MDI的新病人增加为啥钱不见涨呢,
想象的是一个病人 between $1,500 and $2,000 to startup a new patient. 结果呢 报销也分期,will bring us somewhere $750 to $900 一半没了;所以只有当MDI技术到了3-4 万的时候,我们的季报才会好看, 。。。
-excuseme,为啥现在才说,拿到这个不是应该提早说明的吗, 这点上反应了管理层的问题;
3. pump的parnter 一个比一个惨;所以我也挺惨的; 我们的新患者在泵身上增加缓慢
4.about 670G -- 觉得人家的病人是筛选过的,所以反馈很好--- , 有点无耻了;
5. The most important thing that can happen next is a coverage decision ---报销流程上还有问题 we're hopeful before the summer. ---- 现在已经是summer了
6. 德国做的不错,不过占比很小
7. 展望,还是给不出来。。。we'll evaluate it at the end of Q2, which will – that call will probably happen a month after the end of the quarter.
总的来看 DXCM 现在是块鸡肋呀; 做空未必可行,毕竟还有未来google 版本的low -cost CGM, 但就现在的管理层的管理效率,如果不是仗着产品还算不错, 已经不是一个很好的投资标的了; 同时现在降低未来的收购预期, 目前看不到任何迹象;其中一方面原因就是股价还不够低;跌下60, 我觉得再去幻想也来得及, 未来竞争会日渐激烈,如果有其他家的CGM的MARD 也能到个位数, DXCM就废了,