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回复@五月: 金鸿我还在看,这两年有太多只炒A股的人问我。事实上,也赚到了跟港股投资者差不多的收益。
不过有一点:过度看重领导者的能力,认为有他在就能搞定一切。在目前的时代是比较风险的。一个艳照门搞定了多少看起来不会倒的高官啊。而中国燃气,刘明辉被关了1年半,公司仍然没事!这就是公司管治的力量。//@五月:回复@CHECO2006:我一直持有金鸿,非常看好未来几年天然气量价齐增的发展机遇,也比较看好金鸿的发展模式,金鸿确实也是A股燃气产业链中下游的稀缺标的,也处于快速发展期,但正因为关注和持有,在有些方面让我觉得还是应该谨慎,认真的研判,一是大股东的诚信问题,这个前面我提过;二是业绩的水分问题,公司12年未把应张线转固虚增了业绩(其实去年就点火开通了);三是@热爱大自然的DD 兄提过的管理层能力问题,公司最重要的资源就是管理层,金鸿貌似除了陈义和外差了些,看看公司的网站是什么东东(记得大自然兄曾经非常肯定过杰瑞的管理层,也是杰瑞不断超出市场预期的根基),个人绝对还是应该边走边看。@热爱大自然的DD @浪漫卢梭 @蠢侠@afa68
引用:
2013-01-27 11:43
@afa68 说:就快改名了,工商手续将完成

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五月2013-01-28 18:19

对的,把业绩做的正好,不过有点太明显。也从侧面反应了张家口业务确实拓展较慢:)

TOGO多哥2013-01-28 17:33

应张线的进度是99%,12年底没有完成验收。12年不转固可能是因为存在业绩对赌的因素,按照20年折旧,每年应张线折旧4000万元。事实上,从这里到14年底,都存在业绩对赌,不达标部分将按照12.38的增发价以一元回购大小非的股权,处理方法是两个,股东大会通过注销或不通过注销,则送股给其它中小流通股东。

五月2013-01-28 16:52

金鸿稀缺在其异地扩张性,和中燃、新奥等走的同样路线,再加上长输管线更决定了它在特许经营区域内的垄断性。就是业务模式成本太高,业务拓展不好的话折旧压力大,财务费用也高。