我的数学真不是体育老师教的,但是这些题目真没仔细算过。
或许,它们可以改变你的投资思路。
01、关于收益率
假如你有100万,收益100%后资产达到200万,如果接下来亏损50%,则资产回到100万,显然亏损50%比赚取100%要容易得多。
在牛市的过程中,绝大多数的投资者都赚过钱,但当一轮牛熊周期结束后,真正赚到钱的投资者却没有那么多。
少赚一些钱,但最终赚到钱,还是比大赚过一些钱,但最终没怎么赚钱要好很多。
02、关于涨跌停
假如你有100万,第一天涨停板后资产达到110万,然后第二天跌停,则资产剩余99万;反之第一天跌停,第二天涨停,资产还是99万元。
一个涨停的收益无法抵消一个跌停的损失。涨停后不要高兴得太早,一个跌停就会让你的收益由正转负!
03、关于波动性
假如你有100万,第一年赚40%,第二年亏20%,第三年赚40%,第四年亏20%,第五年赚40%,第六年亏20%,资产剩余140.5万元,六年年化收益率仅为5.83%。
04、关于每天1%
假如你有100万,每天不需要涨停板,只需要挣1%就离场,那么以每年250个交易日计算,一年下来你的资产可以达到1203.2万,两年后你就可以坐拥1.45亿。
爱因斯坦都说了,"复利是人类最伟大的发明,是世界第八大奇迹"。
巴菲特等一众投资大师都强调本金安全的重要性——避免亏损,你就离复利不远了。
05、关于10年10倍
假如你有100万,希望十年后达到1000万,二十年达到1亿元,三十年达到10亿元,那么你需要做到年化收益率为25.89%。
06、关于补仓
如果你在某只股票10元的时候买入1万元,如今跌到5元再买1万元,持有成本可以降到6.67元,而不是你想象中的7.50元。
07、关于持有成本
如果你有100万元,投资某股票盈利10%,当你做卖出决定的时候,可以试着留下10万元市值的股票,那么你的持有成本将降为零,接下来你就可以毫无压力地 长期持有了。
如果你极度看好公司的发展,也可以留下20万市值的股票,你会发现你的盈利从10%提升到了100%,不要得意,因为此时股票如果下跌超过了50%,你还是有可能亏损。
用盈利部分投资,在投资初期就建立安全垫。
保守的投资或许不会赚大钱,但风险更小。
08、关于资产组合
有无风险资产A(每年5%)和风险资产B(每年-20%至40%),如果你有100万,你可以投资80万无风险资产A和20万风险资产B,那么你全年最差的收益可能就是零,而最佳收益可能是12%,这是之前的保本基金最常用的CPPI(固定比例投资组合保险策略)的雏形。
这话可以理解为:不要把鸡蛋放在同一个篮子里,至少拿8颗鸡蛋放在保险柜,另外2颗拿去孵小鸡…
09、关于赌场赢利
分析了澳门赌客1000个数据后,发现胜负的概率为53%与47%。其中赢钱离场的人平均赢利34%,而输钱离场的人平均亏损是72%。
赌场并不需要做局赢利,保证公平、依靠人性的弱点就可以持续赢利。股市亦如此。
小通有话说:
其实没有人出老千,只是贪欲与理性这两个小人经常互博,而贪欲总是占上风。
10、关于止盈止损
假设我们每次止盈是10%,每次止损是-5%,那么连续投资100次,假设胜负概率是50%,那么意味着你最终的收益率是803.26%((1+10%)50×(1-5%)50=9.0326)
是的,你没有看错,8倍的收益率!眼睛亮瞎了吧?前提是你可以坚决止损和止盈。其次,你能保证你的赚钱概率能达到50%吗?
索罗斯说过:"当有机会获利时,千万不要畏缩不前。当你对一笔交易有把握时,给对方致命一击,即做对还不够,要尽可能多地获取。"
把止盈点提高到30%,止损点还是-5%,还是连续投资100次,盈利概率降低到30%,亏损概率提高到70%,最终的收益率是7226.91%(1+30%)30×(1-5%)70=72.2691),70倍的收益!
看来索罗斯是对的,盈亏的概率并不重要,在有盈利机会时尽可能扩大战果更重要。
11、关于正态分布
这个世界上很多事物都呈现正态分布,比如天才和蠢蛋的比例很少,多数是普通大众;也比如社会财富的分配,富人和穷人也呈现正态分布,人类的身高、体重等等太多的事物都呈现正态分布。
无论牛熊市,所有股票的涨跌幅和大盘相比也会呈现正态分布,能大幅超越指数上涨的股票最终只是少数。
如果你想在市场中取得超额收益,你的某项能力应达到正态分布的、偏正的极小区域。如果你没有这样能力,该怎么办呢?当然了,命好是投资的核心竞争力。但不要忘记,命运好坏也是正态分布的。
炒股“一赚二平七亏”,能战胜市场的总是极少数人。如果你觉得不具备这样的能力或运气,还不如投资指数基金,这样至少大部分人都跑不赢你。
12、关于马太效应
土豪账户1亿元本金,屌丝账户10万元本金,土豪一年收益10%,屌丝一年收益率100%。年底时土豪账户1.1亿元,屌丝账户20万元,双方差距又拉大了990万元。当你的本金和别人不是一个数量级时,你很可能并不知道对方是怎么想的。
“熊市比收益,牛市拼本金”。刚刚工作没多久的后浪们,最迫切的应该是尽快积累一定的本金,以及提前接触和学习投资。盲目地陷入股市是很不明智的,
13、鸡和兔子的数学题
鸡和兔子18只,一共46条腿,问鸡多少只?兔子多少只?
常规的思考方式是鸡为X,然后兔子是18-X,再设一元方程求解。而超凡的思维是让所有鸡和兔子都抬起两条腿,这样一共抬起18×2=36条腿,还剩下10条腿都是兔子的,因此兔子是5只,鸡有13只。
所以你要相信在同样的股价数据面前,有些人和你思考方式完全不一样的。
不要以为自己掌握的就是真理,也不要觉得和自己意见相左的就是错误,股市里的聪明人太多,时刻保持一颗敬畏心。
14、关于稳健投资
投资者A和B,A第一年收益10%,第二年收益50%;B保持了两年每年30%的收益率,两年后谁的收益率高?
A的收益率=(1+10%)×(1+50%)-1=65%
B的收益率=(1+30%)×(1+30%)-1=69%
B的收益率高出4个百分点,很简单的一道题只为告诉大家稳健投资不等于低收益,而是为了保证获得更高收益率的概率更大。
不用太贪心,你只要能保持每年10%的收益率,8年后你的收益将达到114%,翻了一倍!但问题是,有多少人愿意慢慢变富呢?
15、关于交易频率
按照佣金万五,印花税千一计算,一年10倍的换手率,意味着交易成本是(0.05%×2+0.1%)×10=2%。当对于每周就要大换仓的小伙伴们,一年的交易成本已经超过了10%。
No zuo no die,除非你有强大的获利本领,否则降低你的交易频率,要不然你会把股市的平均收益都捐给券商和交税。
16、卖鸡蛋的难题
三姐妹各自卖鸡蛋,分别有10个、30个、50个,要求:
1、任何时候共同销售价格;
2、最终每个人收到的总钱数一样多;
3、卖十个鸡蛋的总钱数不少于10分钱,卖90个鸡蛋的总钱数不少于90分。
请问如何卖?
直接上答案:尽管任何时候必须执行相同的价格,但鸡蛋少的姐妹,可以在价格低的时候少卖鸡蛋,而在价格高的时候多卖鸡蛋,从而实现同样的总销售额。