云蒙

回复@重组专家: 说的都是泪，整整过去一年了，中国华融我是去年7月份进去的，觉得一个国有企业领导出事了，财政部的企业，股价跌了45%，听他们讲话还不错，身边也有不少高手买入，也有很多人看好这个类银行的AMC行业，同时也达到满足市盈率3股息率8的三八条件，所以买了不少。之后8月初没有出盈警...查看全文

回复@咋能让人家一下就: 工商银行报表也确实没有多少看点，亮点不多不足更少，各方面都很稳健，以后大家需要找数据什么的再来翻翻就可以。//@咋能让人家一下就:回复@云蒙:竟然没有评论查看全文

银行那些事190903120——工商银行2019年中报解读

银行那些事190903120——工商银行2019年中报解读 总体评价：工商银行作为四大行之首，也是我们宇宙第一行，其最大的特点是稳健，其财报也是非常稳健。具体来说，资产规模、净利润、营业收入、存贷款、拨备前利润、拨备指标都还是比较稳健，工商银行资本充足性稳步提升，明显实现了内生性增长。亮...查看全文

回复@股海之路一一: 也许也是这两年业绩最烂的，朋友们要是这两三年一起走民生银行H、中国华融、重庆农村商业银行、国有四大行，会一塌糊涂。所以我们更多的是尽量客观数据整理和分析，也少了和朋友们互动，转发别人的帖子少了很多，主要是尽量低一些，少误导别人，2年前公众号就有五六千人阅读，...查看全文

回复@蚂蚁爬竹: 前提条件是农业银行H股保持0.58倍市净率不变，如果估值升高收益也会更高，这个在逻辑上是完全成立的！//@蚂蚁爬竹:回复@云蒙:年回报17%，4.2年翻一倍是很惊人的。查看全文

银行那些事190902119——农业银行2019年中报解读

银行那些事190902119——农业银行2019年中报解读 总体评价：农业银行的中报主体特点还是稳健，这也是四大行的主要特点。农业银行在稳健的基础上，有一个明显的亮点，也有一个明显的不足。亮点就是不良系列指标表现非常优异，不良全方面反转；不足就是息差下降较多，主要是活期存款政策上出现了重...查看全文

回复@退而思: 中国有你这样的人真是悲哀，我为你感到羞耻，言论是有边界的！我对杨老先生的崇敬来自一次机缘巧合，2010年的时候随同领导在澳大利亚遇到杨老先生，听别人讲他的伟大成就，然后我自己也查了不少资料，发现杨老先生的贡献远远不是我们知道的那次诺贝尔奖，而是他对基础理论多方面的研...查看全文

回复@退而思: 中国有你这样的人真是悲哀，我为你感到羞耻！我对杨老先生的崇敬来自一次机缘巧合，2010年的时候随同领导在澳大利亚遇到杨老先生，听别人讲他的伟大成就，然后我自己也查了不少资料，发现杨老先生的贡献远远不是我们知道的那次诺贝尔奖，而是他对基础理论多方面的研究，随着时间的推...查看全文

农业银行不良贷款1853亿，同比减少6亿，环比减少74亿；拨备总额5159亿，同比增加541亿，环比增加73亿。覆盖率278%，去年同期为248%，一季度为264%。90天以上逾期贷款仅仅为不良贷款的65.7%，是整个行业中最低的，建设银行是67.2%，招商银行是80.4%。农业银行上次说规定逾期20天以上全部纳入不良，...查看全文

如果一直是30%分红，保持在5%的股息率，再加上5%的规模和利润增长，这样您就满足了啊，我看不少朋友是满足这个了。要知道，按照5%股息率加上5%增长这个方式下去，建设银行核心资本充足率会一直提高，净资产收益率一直会下降，大概在20%左右核心资本充足率、7%的净资产收益率才会平衡。查看全文

回复@无常狂人: 不完全是巴三协议，是我们国家管理层有一定的意志在里面。巴三协议对我们核心资本充足率最高要求是10%，建设银行刚分红是13.70%，年底基本上要达到14.5%，比巴三的要求高了40%。至于资本金要求，建设银行现在是17%，也远远高于巴三对资本金的标准。最近有一个新的全球指标TLAC，201...查看全文

回复@龙沙小宝石: 建设银行的财报没有什么惊艳，但真的是非常稳健，其新生不良非常低，这几年四大行年化新生不良率都低于1%，工商银行他们业绩发布会的描述和我们计算的结果也是一致的，正如您所说，他们对公客户主要是非常优质的国有性质客户，零售业务主要是不良率极低的按揭贷款，而且这个按揭...查看全文

回复@蝈蝈miclchane: 什么时候我成为奶奶了//@蝈蝈miclchane:回复@云蒙:其实我真心想问，第一，云蒙奶奶每次的分析，从华融，中信，重庆农商，到建行，除了每次都差不多的内容，又长又臭的裹脚布，有任何干货吗？第二，在云蒙奶奶眼里，港股金融类股票，分为两类，一种是低估，...查看全文

银行那些事20190830118——建设银行2019年中报解读

银行那些事20190830118——建设银行2019年中报解读 总体评价：建设银行这份中报最大的特点就是稳如泰山，如果您没时间看后面的具体数据分析，看以下几个点就可以：一是规模利润各方面的指标都非常稳健，和国家GDP增速基本上同步；二是核心资本充足率非常高，杠杆率越来越低；三是不良系列指标依然...查看全文

回复@咫慕1918: 大起大落的市场用杠杆真的很难，做投资用杠杆要谨慎谨慎再谨慎。真不知道戴维斯长达50年平均2倍杠杆如何生存下来的。经此一劫，希望以后不再是这样在煎熬中投资。一点感触，与老朋友共勉，祝您和我迎来曙光！//@咫慕1918:回复@云蒙:14年开始在雪球看到你，当时我是浦发兴业，你是拿...查看全文

还是那句话，如果我死在这里，请把我埋在这里。我说的是比A股还便宜30%以上的港股。查看全文

银行那些事190829117——中信银行2019年中报解读

银行那些事190829117——中信银行2019年中报解读 总体评价：中信银行2013年至今净利润增长都是个位数，这次净利润增长达到两位数，这让他们高管在中期业绩发布上高兴了好一阵。中信银行这份中报其实蛮中规中矩的，如果非要说好的方面，那就是净利润增速还可以、非息收入增长强劲、零售转型也有一...查看全文

稳如泰山

建设银行的报表看了一圈，把数据一录入，居然找不到一个亮点，也不到一个吐槽点，什么都不多说，直接看数据同比： 1、营业收入同比增长6%； 2、拨备前利润同步增长7%； 3、净利润同比增长6%； 4、总资产同比增长6%； 5、贷款总额同比增长2%； 6、存款总额同比增长4%； 7、核心资本充足率同比增长6...查看全文

我们还是这样认为，所有的东西最后都会体现在数据上，一年不行就三年五载，一家银行不行就十家八家的对比。横向对比各家银行，纵向对比多年季度数据，所有的规律自然映入眼帘。把十年的资产减值损失相加，把这十年的拨备总额相减，把这十年的不良余额差算一下，考虑一定的不良回收率，然后对比中位...查看全文

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推荐银粉朋友关注这位银行业老人 @龙沙小宝石，很多文章值得我们一读，我简单挑最近的几篇，里面的评论也非常精彩： 1、关于同业业务、零售业务、理财业务 2、银行报表是否可信 3、信用风险如何预测查看全文