商用厨房设备公司「利邦国际」拟在纳斯达克上市,募资2500万美元

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利邦国际于2023年6月1日向美国证监会(SEC)递交招股书,拟在纳斯达克上市,股票代码为:LBGJ,公司是一家商用厨房设备公司。公司计划以4-6美元/股发行500万股普通股,预计募资2500万美元。

中介团队:

承销商:卫澎资本

审计师:Wei, Wei & Co., LLP

公司中美律师:江苏君金、Ortoli Rosenstadt LLP

承销商律师:Carmel, Milazzo & Feil LLP

公司资料:

官网:网页链接

公司地址:江苏省江阴市顾山镇锡张路190号

利邦国际的营运附属公司主要以自有的「利邦」品牌在中国设计、开发、生产及销售不锈钢商用厨房设备,包括成套厨房设备、烹饪机械、食品机械、酒店用品、厨房配件等。此外,为客户提供从前期商用厨房设计到设备安装和售后维护的全方位服务。

公司主要通过合同招标承接中高端客户群的项目,客户群包括国际酒店、公司、公共机构、教育机构、医院和其他设施等。运营子公司为不同类型的客户群体提供定制化设计解决方案。

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财务业绩

截至6月30日止的2021及2022财年,收入分别为1590.2万美元及1347.9万美元,净利润分别为265.8万美元及84.5万美元。

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行业概况

2021年中国商用厨房电器行业的工业总产值为939亿元人民币(约139.9亿美元),而2022年的数字为958亿元人民币,约142.7亿美元,与2021年同期相比增长了2.02%。根据中国产业研究网的分析,到2023年,中国商用厨房电器市场的行业规模预计将达到约976.4亿元人民币(约145.4亿美元)。

利邦国际在这个行业的主要竞争对手包括:上海九宗餐饮设备有限公司、上海鼎达不锈钢厨房设备制造有限公司、杭州九龙厨具制造有限公司、杭州中信不锈钢制品有限公司、无锡金达厨房设备有限公司、南京广隆厨房设备工程有限公司、扬州海牛厨房设备有限公司、南京华谊酒店设备制造工程有限公司等。

同业对比

本次选取的同行业对比公司为:The Middleby(MIDD.US)银都股份(603277.SH)

Middleby是全球性的餐饮设备龙头企业,从事设计、制造、营销、分销一系列厨房用具,通过两个业务部门进行业务经营:商业餐饮设备组和食品加工设备组。

银都股份从事商用餐饮设备的研发、生产、销售和服务,主要产品包括商用餐饮制冷设备、自助餐设备和西厨设备等。通过十多年的技术摸索、积累与创新,公司商用餐饮设备生产技术已达到国内先进水平,部分达到国际先进水平。

主要股东

IPO前,Huang Feng(及其配偶Li Funa)通过Maple Huang Holdings Limited及Funa Lee Holdings Limited合计持有公司90.8股权。

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公司架构如下:

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管理层情况

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