$沃尔核材(SZ002130)$ 强call铜缆，会议纪要。GB200 NVLink采用创新铜线设计，通过安费诺飞线技术(Overpass)直接连接主芯片和NVSwitch，解决信号速度提升带来的功耗和衰减问题。未来可能走向晶片封装，类似于铜线的Co-Packaged Copper。光纤和CPO是长期趋势，但机柜内铜线仍有效。Amphenol凭借专利占据主导地位，其Cable Cartridge产品成为关键组件！
明年预估约5萬台NVL72，大概350萬顆Blackwell用GB200的形式來卖。NVL36、72會混和出，廣達比較多的單都是NVL36，鴻海比較多NVL72。