回复@崔cum: 其实我想表达的是不太同意你的观点。我在宾堡的墨西哥总部工作了一年,另外在美加澳新、欧洲大陆和东南亚,看到的面包货架大部分是网图这个样子,而并非主要是渠道自有品牌。国外的现烤面包很发达,但商超渠道的自有品牌绝对没有大部分人想象得占比那么大。

达利进入短保是会带来一定冲击,但是竞争之前就有。而且新品牌的货架陈列是最容易被看到的,是否有好的周转,我持中性偏悲观态度。

其实我认为这个没那么重要,主要观点还是我在文章里说的,线下流量减少了的时候,如何抓住线上增量。一艘越跑越慢的船,就算站在船头,还是慢。
查看图片//@崔cum:回复@麦记懂王:不知道你是否有国外留学或常住经历。很多饭店都免费提供餐前面包。超市的面包很多是自制鲜面包,logo都未必有,当然三明治居多 也都是自有品牌。M&S的自制小面包特别好吃,卖的也很好,2磅一大袋。这些不需要精确的数据,生活常识吧。
拿国内连锁便利店来说,自有品牌面包陈设在最好的位置,桃李基本都是放在最下面的。 夫妻店除外,夫妻店基本都是只有桃李一种的。不过未来的趋势肯定是连锁便利店占主流。
面包这个领域,品牌力不是特别强,很多消费者不会特别指定品牌。行业集中度也不会很高,天花板很明显。
我去年跟踪过桃李,便利店超市等跑过几百家。桃李渠道方面确实做得很好,铺货率也很高,但市场正逐渐被达利园蚕食。很多之前只上桃李的店,现在也开始有了达利园。达利园短面包系列可以说全部仿的桃李。激烈的竞争可能会长期存在,这正是我顾虑的地方。长期来讲,竞争损害股东财富。尤其是出售普通商品的公司。
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引用:
$桃李面包(SH603866)$ 一季度的业绩快报发得有点突然,周日在上交所网站披露,昨天晚上才上了巨潮。借着这个事,昨天也在雪球访谈跟朋友们聊了聊:雪球访谈:营收滞涨,净利润下降,桃李面包还行不行?。 业绩快报信息比较简单。先说营收,1季度的0.3%...

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麦记懂王04-26 20:23

现在是考验管理层战略能力的时候了

略知一点点04-26 20:03

你说的对,这也正是我担心的。去年一直在跟踪桃李,最后还是没有入手。护城河还是不够宽吧.....