预期国际局势动荡，强人政治当道，各种摩擦不断，军内竞赛估计不可避免，而这个预期一旦形成，就会恐慌蔓延，一时间很难停下来，这应该是炒预期了。
因为只炒A股和港股，所以对国外的军工企业没有研究，但国外大的军工无非是通用动力、洛马、波音、罗格、BAE、雷神等。优先顺序还是能量产，这个跟其他公司没有区别，如战机，F35战机的采购量据说到200多架了吧。其次就是发动机、通信设备、雷达等。战舰属于平台型装备，更新换代很慢的，通常是20/30年，卖到二手市场，小国家还能用20/30年。而且现在采用模块化建造之后，平台不换，改装设备就成，现在设计的很多战舰都预留了改装空间。但平台不换，雷达、导弹发射系统、通信系统、导航还是要升级的。其次，选择更新升级快的。国际军工玩家不多，而且本身进入门槛高，护城河深（因为保密，不在这个行业，更本没法进入），一次技术进步，逼着所有的国家都得升级，因为战场只有第一，没有第二，谁也不敢大意的。这些包括雷达、导弹、通信等。
国内军工资产证券化率并不高，船舶、航空的总体证券化率要高一些，但公司治理只能呵呵了，守着金饭碗要饭的企业更多。曾经把相关公司翻了一遍，然后就没有然后了。不说公司，以免误导。
随后说的，就随便一听。有兴趣的，可以自行研究。