抱团股血崩,用计算器算一下抄底价格

 茅台陨落,跌到多少可以抄底?

1.今日,一则某知名基金的小道消息,称“上层指示要支持科技行业融资创新发展,并点名了易方达炒白酒”,该传闻在市场上流传开来。对此,该基金表示此为他人假冒公司名义发布市场传言,该信息为虚假信息。

每次大跌总有各种各样的传闻,就像去年3月份有关暂缓科技类基金审批的消息流传开来,虽然也是否认,但是科技股大跌。这些消息真真假假,或许就是真的暗示某种信号。今天流传出“上层指示要支持科技行业融资创新发展,点名易方达炒白酒”。或许也是暗示某种信号,反正今天白酒大跌,科技涨起来了。

2.重点分析,抱团股血崩,什么时候可以抄底?

美国漂亮50公司在1973年~1974年间快速崩盘,并且在随后几年内估值下跌了60%~80%。下跌幅度这么大是因为当时发生了著名的石油危机和经济危机这种极端情况。

我认为本次A股抱团股回调,短期内回调20%~30%个点,中长期一两年内回调40%~50%顶多了吧,因为没有发生经济危机这种极端情况。这样我们就可以大概算出抄底价格了。

比如,茅台,2020年净利润约455亿,增长10%,每股收益36.23元。假设今年2021年继续增长10%,每股收益39.85元。大跌之前高点的市盈率72倍,假设估值回调50%,按照市盈率36倍来计算,股价=市盈率*每股收益=36*39.85=1434.6元。

按照估值跌50%可以抄底,并且年净利润增长10%来计算,今年内茅台跌到1434元左右是很好的抄底机会。

再比如,美迪西,2020年净利润约1.28亿,同比增长92.5%,每股收益约2.06元。美迪西2020年在手订单增长约110%,对今年的营收和净利润都有很大保障,机构预测今年净利润增长40%~60%之间,按照中间值来算,今年每股收益3.09元。如果估值从最高的160倍跌到80左右,对应股价=80*3.09=247.2元。目前价格262元,已经很接近抄底机会了。

其他股票以此类推,针对的是业绩持续增长的机构抱团股,按当前市盈率跌50%,结合今年业绩增长的预期,就可以算出今年抄底的价格。

3.有色,化工
今天中泰化学跌停,龙头紫金矿业,万华化学也大跌。我在前天就提醒,有色化工会迎来一次调整,暂时不追,控制仓位。但是还会有反弹,大周期还没结束。

万华化学,今日晚间公告,万华化学烟台工业园MDI扩产完成,从60万吨/年提升到110万吨/年。按照现在MDI价格算,每年可以增加产值105亿~125亿左右,对比2019年营收680亿元,增长比例是很大的,属重大利好。另,今天外资净买入7亿多。

4.基金
基金就是长期持有,长期定投才会有较高的收益,如果谁不想长期持有的那就一天都不要持有,尽快赎回。有些抱团股从高位下来已经跌30%,短期调整差不多了。

对于个股,跳空高开买入法志邦家居、美迪西、中泰化学等,应该准备做第二波,发现有企稳就可以进入,个股之前已分析过,不再重复。科技股继续持有。抱团股不买个股继续持有基金。

本文转自我的公众号:牛魔王炒牛股,请关注。

 $美迪西(SH688202)$   $贵州茅台(SH600519)$   $志邦家居(SH603801)$  

雪球转发:5回复:13喜欢:7

全部评论

snoopy121902-25 16:16

牛大,京东方这个公司今年看好么?

金融老灯02-25 09:55

牛哥,我个人感觉不至于那么悲观,2000一大关,就算到了一千八九,不用基金,北上资金就能给托住。

阳光zlx02-25 07:46

美迪回到5oPE

狼用波霸02-25 00:41

跌下来不代表能抄底啊魔大跌50%最多就是合理的估值区间,远达不到便宜划算的程度

有梦想的老男孩02-24 23:32

赞同作者的观点,但是也有不赞同的地方。1、美股漂亮50崩盘,是靠50年前的事情,50年前的事情拿到现在来看,这个经验未必可以完全照搬,我的意思是龙头会跌,也可能跌50%,也可能只跌30%,但是最先起来的也是龙头,为什么,50年前大企业的确定性没有今天这么明显,垄断也没有今天这么明显(科技进步的速度明显在放缓),那些企业最终都是倒在了科技技术迭代上面,而不仅仅是回不到以往高点这个概念。从现在的社会来看,特别是互联网的应用,头部效应,马太效应的充分体现,导致大公司垄断和发展的机会远远比小公司要大的多,所以龙头公司的估值短期被打压之后,后续资金还是会充分的涌向龙头公司。龙头公司的估值绝对不会像50年前的漂亮50那样趴在地板上。2、拿白酒为例,可以统计一下10年内的PE平均值和5年内的PE平均值,茅台,五粮液,泸州这3家最有代表性的白酒品牌在近5年的PE平均值比近10年的PE平均值分别高了25%,22%,25%。  3、如果茅台能够跌到1400多,那么这一定是堪比18年的大股灾,但是我反而更兴奋,因为代表能够在底部吃到足够多优质公司的筹码从而期待他们慢慢上行就行了。