原创不易、分析不易、分享不易,诸君且行且珍惜。
一、风险提示
本文仅为技术数据分析和参考,不作为投资建议。预测出现错误在所难免,据此操作,风险自负。
二、结论
1. 预计单账户中0.12签,网下12万元;
2. 目前合理价格为105- 108元,破发可能性小;
3. 本人会满额申购。
三、公司简介
亨通光电:光通信网络、智能电网领域高端技术与产品研发、制造及系统集成服务。
四、转债情况
1. 发行规模17.33亿元,评级AA+,评级较高。其中大股东承诺认购金额合计为5.30亿元。
该转债与之前的$中天科技(SH600522)$ 行业相同,评级相同,转股价值近似,具有极高可比性。
(数据来源于集思录)
2.票面利率:6年本息合计115.1元。较中天科技高0.8元。
3. 转股价下修条件一般。
4.行业对标:见下图。
(数据来源于富投网)
5. 申购测算
原股东占比:38%;
网下申购上限:10亿;
网下申购占比:57.5%;
网下申购户数:9100户;
网下单账户中签:12万元。
网上申购占比:4.5%(0.78亿元);
网上申购户数:65万户;
网上单账户中签:0.12签。
6. 定价分析
$亨通光电(SH600487)$ $亨通转债(SH110056)$